热点题材☆ ◇601229 上海银行 更新日期：2025-05-03◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.所属板块】【2.主题投资】【3.事件驱动】【4.信息面面观】
【1.所属板块】
概念:含可转债
风格:融资融券、大盘股、低市净率、低市盈率、QFII重仓、基金重仓、破净资产、高股息股、
中小银行、MSCI成份、北上重仓、周期股
指数:上证红利、上证180、银河99、上证中盘、大盘价值、国证价值、沪深300、中证200、300
周期、上证创新、中证红利、300ESG、长三角、红利低波
【2.主题投资】
──────┬──────┬────────────────────────────
2021-02-10│含可转债 │关联度：☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
上银转债(113042)于2021-02-10上市
──────┬──────┬────────────────────────────
2024-12-31│无实控人 │关联度：☆☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2024-12-31,公司无实控人且无控股股东
──────┬──────┬────────────────────────────
2021-11-08│优先股 │关联度：☆☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
公司旗下有优先股上银优1
──────┬──────┬────────────────────────────
2021-09-26│罗素大盘 │关联度：☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
公司符合罗素大盘股标准
──────┬──────┬────────────────────────────
---│不可减持(新 │关联度：☆☆☆☆
│规) │
──────┴──────┴────────────────────────────
公司近20个交易日内跌破净资产，依照减持新规，控股股东和实际控制人不可减持。
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-04-30│破净资产 │关联度：☆☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2025-04-30公司收盘价相对于每股净资产跌幅：-38.25%
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-04-30│低市净率 │关联度：☆☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2025-04-30,公司市净率(MRQ)为：0.62
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-04-30│低市盈率 │关联度：☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2025-04-30,公司市盈率(TTM)为：6.22
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-04-30│周期股 │关联度：☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
公司属于城商行（通达信研究行业）
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-04-30│高股息股 │关联度：☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2025-04-30,最新股息率为:4.82%
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-04-30│大盘股 │关联度：☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2025-04-30公司AB股总市值为：1474.66亿元
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-03-31│QFII重仓 │关联度：☆☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2025-03-31,QFII重仓持有4.26亿股(41.98亿元)
──────┬──────┬────────────────────────────
2025-03-31│基金重仓 │关联度：☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2025-03-31,基金重仓持有3.24亿股(31.90亿元)
──────┬──────┬────────────────────────────
2024-08-16│北上重仓 │关联度：☆☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
截止2024-08-16,北上重仓持有5.11亿股,占已发行股份3.68%
──────┬──────┬────────────────────────────
2020-07-06│中小银行 │关联度：☆☆☆☆☆
──────┴──────┴────────────────────────────
上海银行成立于1995年12月29日，总行位于上海。上海银行目前在上海、北京、深圳、天津
、成都、宁波、南京、杭州、苏州、无锡、绍兴、南通、常州、盐城等城市设立分支机构，形成
长三角、环渤海、珠三角和中西部重点城市的布局框架；发起设立四家村镇银行、上银基金管理
有限公司，设立上海银行（香港）有限公司，获准筹建消费金融公司，并与全球120多个国家和
地区近1500多家境内外银行及其分支机构建立了代理行关系。
──────┬──────┬────────────────────────────
2018-05-15│MSCI成份 │关联度：--
──────┴──────┴────────────────────────────
符合MSCI指数纳入条件
【3.事件驱动】 暂无数据
【4.信息面面观】
┌──────┬─────────────────────────────────┐
│栏目名称 │ 栏目内容 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│公司简介 │本行于1996年1月30日在原上海市98家城市信用合作社和上海市城市信用合 │
│ │作社联社基础上组建而成。本行设立时的名称为“上海城市合作银行”，注│
│ │册资本为15.68亿元。本行是我国成立时间最早的城市商业银行之一。1998 │
│ │年7月16日，中国人民银行下发《关于上海城市合作银行更改行名的批复》 │
│ │（银复[1998]215号），批准本行名称由“上海城市合作银行”变更为“上 │
│ │海银行股份有限公司”。本行于2000年11月20日在上海市工商行政管理局完│
│ │成名称变更登记。为了适应本行业务发展需要，进一步充实资本，经中国银│
│ │行业监督管理机构的批准，本行进行了五次增资扩股和一次资本公积金转增│
│ │股本。截至本招股意向书签署之日，本行注册资本为54.04亿元。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│产品业务 │公司业务方面，为企业客户提供完善的综合金融服务，加快推进科技金融、│
│ │普惠金融、绿色金融等领域发展，提升客户经营与专业化服务能力，持续提│
│ │高客户触达和服务效率。零售业务方面，通过线上线下融合服务，着力为个│
│ │人客户提供更便捷、更有温度的金融服务，持续打造养老金融、财富管理、│
│ │消费金融和基础零售等经营优势。金融市场和同业业务方面，深化投资交易│
│ │能力建设，建立同业客户一体化经营体系，着力提升代客及托管业务市场竞│
│ │争力。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│经营模式 │零售业务方面，通过线上线下融合服务，着力为个人客户提供更便捷、更有│
│ │温度的金融服务，持续打造养老金融、财富管理、消费金融和基础零售等经│
│ │营优势。金融市场和同业业务方面，完善对不同市场参与者的服务模式，深│
│ │化同业客户经营体系建设，优化资产结构，强化交易和代客能力，提升托管│
│ │市场竞争力，积极推进理财子公司开业展业，提升价值贡献。风险管理方面│
│ │，聚焦重点领域，加强风险资产管控，资产质量持续保持稳定。数字化转型│
│ │方面，本公司完善创新机制，强化数据驱动经营管理能力，着力推动客户体│
│ │验优化、产品服务完善和风控专业能力提升。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│行业地位 │我国第一家引进境外投资者的城商行 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│核心竞争力 │突出的区位优势。扎根上海，银政、银企合作深厚，客户、网点基础扎实，│
│ │多项特色业务在上海地区市场份额领先；搭建了覆盖长三角、京津、粤港澳│
│ │和中西部重点城市的区域经营布局，长三角地区网点数量占比超八成，机构│
│ │布局与国家区域发展战略相匹配。 │
│ │市场领先的特色业务。公司业务，围绕科技金融、普惠金融、绿色金融形成│
│ │了专业化服务体系，服务场景丰富，特色领域资产占比持续提升。基础服务│
│ │能力强，交易银行、投资银行产品功能与服务完善，有效应用数字化手段为│
│ │客户降低交易成本。集团有效协同，为客户提供覆盖直接融资、间接融资的│
│ │一体化融资服务。零售业务，主动把握居民对美好生活向往的新趋势和新需│
│ │求，打造养老金融、财富管理、消费金融、信用卡等特色业务，满足客户全│
│ │方位、多层次金融需求，致力成为面向城市居民的财富管理和养老金融服务│
│ │专家，养老金融保持上海地区养老金客户市场份额第一。金融市场和同业业│
│ │务，核心交易价值贡献持续提升，公募基金托管规模增速居同业前列，代客│
│ │产品体系全覆盖，切实满足实体企业客户投融资和避险需求。 │
│ │创新的网络金融服务体系。深化开放银行发展模式，以标准化平台提升对外│
│ │合作效能，建成数字中台，高效赋能线上产品与服务的解构和整合，公司、│
│ │零售等线上化服务更加便捷、智能，线上化服务覆盖的客户、行业、场景不│
│ │断丰富。打造“精?智”的电子渠道，快速升级迭代，形成“客户、产品、 │
│ │渠道”一体化经营、全渠道协同的服务体系。 │
│ │不断提升的数字化转型能力。确立数字化转型战略主线，数据驱动理念持续│
│ │强化；科技资源投入加大，科技人才队伍不断充实，敏捷的科技开发与组织│
│ │模式持续完善；人工智能、大数据等新技术在客户经营、风险控制与特色业│
│ │务中的应用不断深化，推进智能营销、智能客服、智能风控、智能运营、智│
│ │能催收五大领域持续升级迭代。 │
│ │成熟高效的管理体系。形成了完整的总、分、子战略规划体系，构建了完善│
│ │的战略闭环管理体系与专业化经营体系，建立了战略推进工作机制及战略重│
│ │点项目工作体系，保障战略目标达成。构建“基于数据驱动的全面风险管理│
│ │体系”，从风险准入拦截、风险限额管理、风险预警监测等方面，嵌入贷前│
│ │、贷中、贷后授信全流程，信用风险管理的智能化水平及模型准确性、及时│
│ │性提升。形成了集约化运营服务体系，赋能业务发展。打造“云网点”远程│
│ │服务品牌，建立“逻辑集中，物理分散”的运营机制，提供“足不出户、触│
│ │手可及”的金融服务。 │
│ │完善协同的集团经营布局。上银基金、尚诚消费金融稳健发展，上银理财经│
│ │营管理体系加快完善，集团内资源整合加强。依托上银香港、沪港台“上海│
│ │银行”、西班牙桑坦德银行合作，构建全方位的跨境业务服务平台。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│经营指标 │2023年度，本集团实现归属于母公司股东的净利润225.45亿元，同比增长2.│
│ │65亿元，增幅1.19%；实现营业收入505.64亿元，同比减少25.48亿元，降幅│
│ │4.80%；本集团净息差1.34%、净利差1.41%，同比分别下降0.20个百分点、0│
│ │.16个百分点。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│竞争对手 │工商银行、交通银行、农业银行、建设银行 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│品牌/专利/经│专利：2023年度，获得用户体验度量、软件负载均衡、流程可视化管理、自│
│营权 │助机具装清钞、智能审计等领域9项发明专利。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│核心风险 │1. 资产质量受经济超预期下滑影响，信用风险集中暴露。银行业与国家宏 │
│ │观经济发展息息相关，若宏观经济超预期下滑，势必造成行业整体的资产质│
│ │量压力以及影响不良资产的处置和回收力度，从而影响公司利润增速。 │
│ │2. 政策调控力度超预期。在去杠杆、防风险背景下，行业监管广度和深度 │
│ │不断加强，资管新规等政策和监管细则陆续出台，如果整体监管趋势或者在│
│ │某领域政策调控力度超预期，可能对行业和公司经营稳定造成不利影响。 │
│ │3. 市场下跌出现系统性风险。银行股是重要的大盘股组成部分，其整体涨 │
│ │跌幅与市场投资风格密切相关。若市场行情出现系统性风险整体估值向下，│
│ │有可能带动行业股价下跌，从而影响公司股价表现。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│投资逻辑 │扎根上海，银政、银企合作深厚，客户、网点基础扎实，多项特色业务在上│
│ │海地区市场份额领先。 │
│ │在英国《银行家》杂志发布的“2023年全球银行1000强”榜单中，本公司按│
│ │一级资本排名第70位。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│消费群体 │终端消费者。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│消费市场 │境内外 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│对外投资 │参设国家绿色发展基金公司:上海银行2020年7月17日公告，公司签署《国家│
│ │绿色发展基金股份有限公司发起人协议》，将出资20亿元参与投资绿色发展│
│ │基金公司，分五年实缴到位，公司认缴出资占比2.2599%。绿色发展基金公 │
│ │司将聚焦长江经济带沿线省市，并适当辐射其他国家重点战略区域，重点投│
│ │资污染治理、生态修复和国土空间绿化、能源资源节约利用、绿色交通和清│
│ │洁能源等绿色发展领域。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│行业竞争格局│我国经济虽然面临内外部形势的挑战，但有利条件强于不利因素，具有巨大│
│ │的发展韧性和潜力，经济长期向好的基本趋势没有改变。当前，我国仍处于│
│ │重要的战略机遇期，加快构建新发展格局。以科技创新引领现代化产业体系│
│ │建设，推进新型工业化；着力扩大国内需求，促进消费和投资良性互动，培│
│ │育壮大新型消费；深化重点领域改革，实施国企改革深化提升行动等，为商│
│ │业银行转型发展带来机遇。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│行业发展趋势│在我国加快金融强国建设，构建中国特色现代金融体系背景下，银行业发展│
│ │格局面临重塑。总体上看，银行业发展与实体经济关联度更加紧密，将积极│
│ │布局金融“五篇大文章”等重点领域，存贷款规模稳定增长，结构持续调整│
│ │；降低实体经济融资成本，加强风险化解与合规经营；深化数字化转型，推│
│ │动行业经营管理模式加速变革。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│公司发展战略│战略愿景 │
│ │成为服务专业、品质卓越的精品银行，主要体现在服务、管理、财务和品牌│
│ │四个方面： │
│ │服务上：实现产品精致、服务专业； │
│ │管理上：实现管理精细、运行高效； │
│ │财务上：实现增长稳健、盈利出众； │
│ │品牌上：实现诚信卓越、受人尊敬。 │
│ │战略定位 │
│ │坚持专业化经营、精细化管理，按照“总体形成特色、区域兼顾差异、局部│
│ │凸显亮点”的指导思想，明确本公司的区域定位、客户定位和特色定位。 │
│ │区域定位：扎根上海，精耕细作；立足长三角，做深做透；辐射全国，合理│
│ │布局；接轨海外，稳步拓展。 │
│ │客户定位：公司业务继续巩固战略及机构客户市场地位，做深做透中小企业│
│ │基础客户；零售业务继续巩固养老客户优势，积极拓展财富客户，培育高净│
│ │值客户。 │
│ │特色定位：服务国家战略大局，致力于成为面向企业客户的综合金融服务提│
│ │供商；面向城市居民的财富管理和养老金融服务专家；依托上海国际金融中│
│ │心的金融市场领先交易服务商；依托传统银行优势、独具特色的在线金融服│
│ │务提供商。 │
│ │战略重点 │
│ │深刻把握金融工作的政治性、人民性，聚焦科技金融、绿色金融、普惠金融│
│ │、养老金融、数字金融“五篇大文章”，强化党建统领作用，深化改革，攻│
│ │坚克难，持续提升专业化经营和精细化管理能力，努力实现高质量发展。 │
│ │加快培育公司、零售、金融市场和同业重点领域业务特色。公司业务，深耕│
│ │重点区域，实施差异化发展策略；围绕战略客户、机构客户、基础客户三类│
│ │客群完善标准化分层分类经营体系；打造科技金融、普惠金融、绿色金融三│
│ │大特色业务，强化交易银行和投资银行两大基础服务功能。零售业务，打造│
│ │养老金融、财富管理、消费信贷和信用卡业务特色，形成品牌优势；强化数│
│ │据驱动，打造体验一致化、业务流程化、管理精细化的标准化零售银行。金│
│ │融市场和同业业务，深化同业客户一体化经营；强化债券投资管理能力建设│
│ │，构建跨市场、跨品种核心交易策略体系，持续提升投资交易价值贡献；强│
│ │化代客业务专业能力与产品管理，提高代客业务发展质效；培育托管重点产│
│ │品优势，提高托管核心竞争力。 │
│ │深入推进客户经营、数字化转型、组织力建设三大重点。深化客户经营，提│
│ │高客户综合价值贡献，夯实可持续发展基础。坚持“以客户为中心”理念，│
│ │建立分层分类的客户经营体系，构建自上而下的营销推动模式；完善客户服│
│ │务体系，实现全渠道整合经营，提升客户体验与活跃度。深化数字化转型，│
│ │实现科技引领、降本增效、数据驱动经营管理。强化全行经营管理、客户经│
│ │营中的数字化支撑，推动制度和流程的数据化、系统化，提升管理的客观性│
│ │、及时性和精准性；深化业技、业数融合，逐步实现以科技、数据引领业务│
│ │发展。推进组织力建设，提高协同合力与执行力，构建专业经营管理体系，│
│ │深化体制机制改革，加强人才队伍建设。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│公司日常经营│各项业务稳健发展。2023年末，本集团总资产30855.16亿元，较上年末增长│
│ │7.19%；持续优化信贷结构，加大科技金融、普惠金融、绿色金融、制造业 │
│ │等重点领域投放力度，报告期末客户贷款和垫款总额13770.35亿元，较上年│
│ │末增长5.55%；聚焦存款拓展，深化客户经营，提升综合化金融服务能力， │
│ │报告期末存款总额16400.78亿元，较上年末增长4.37%。 │
│ │盈利保持增长。报告期内，本集团实现归属于母公司股东的净利润225.45亿│
│ │元，同比增长1.19%；基本每股收益1.53元，同比增长2.00%。报告期末，归│
│ │属于母公司股东的净资产2385.79亿元，较上年末增长7.93%。 │
│ │资产质量平稳向好。本集团优化信用风险管理体系建设，加强授信全流程管│
│ │理，强化对重点行业、重点客群、重点机构的风险管控，加大不良资产化解│
│ │处置力度。报告期末，本集团不良贷款率1.21%，较上年末下降0.04个百分 │
│ │点。 │
│ │资本水平充足。本集团持续强化资本管理，完善资本管理机制，加强资本预│
│ │算和风险加权资产限额管理，优化经济资本管理体系，提升资本使用效率。│
│ │报告期末，本集团资本充足率13.38%，一级资本充足率10.42%，核心一级资│
│ │本充足率9.53%，分别较上年末提高0.22个百分点、0.33个百分点、0.39个 │
│ │百分点，均符合监管要求和本集团规划目标。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│公司经营计划│2024年是本集团新一轮发展规划（2024-2026年）的开局之年。本集团将综 │
│ │合考虑当前经济金融形势和监管政策导向，加强对服务实体经济支持力度；│
│ │加快结构转型，持续优化资产负债结构，夯实客户基础，丰富拳头产品，有│
│ │效提升综合实力和市场竞争力，实现高质量发展；加强风险形势应对，完善│
│ │信用风险管理、严控不良新增；统筹做好规模增长、结构调整、定价管理、│
│ │风险管控和经营效益提升整体平衡，争取实现较好的经营业绩，保持各项资│
│ │产负债业务稳健发展，资产质量平稳可控，盈利水平稳步提高。 │
├──────┼─────────────────────────────────┤
│可能面对风险│（一）全面风险管理 │
│ │本公司已建立明确、清晰、有效的全面风险管理体系，风险管理类别涵盖经│
│ │营中面临的信用、市场、流动性、操作、法律、合规、声誉、战略、洗钱、│
│ │信息科技、国别等主要风险。建立了涵盖风险识别、评估、计量、监测、报│
│ │告、缓释和控制在内的各类风险管控流程以及风险责任追究与处罚机制。持│
│ │续完善集团一体化风险管控机制，强化客户经营，做实各级风险管理职责。│
│ │（二）信用风险 │
│ │信用风险是指债务人或交易对手没有履行其对商业银行的义务或承诺，使商│
│ │业银行可能蒙受损失的风险。本公司信用风险主要来源为信贷业务、债权类│
│ │投资业务等。 │
│ │（三）市场风险 │
│ │市场风险是指因市场价格（利率、汇率、商品价格、股票价格及其他价格）│
│ │的不利变动，而使商业银行表内和表外业务发生损失的风险。本集团的市场│
│ │风险主要来源于参与市场运作的各项资产负债业务及产品的利率和汇率风险│
│ │。 │
│ │（四）流动性风险 │
│ │流动性风险是指商业银行无法满足客户提取到期负债及新增贷款、合理融资│
│ │等需求，或者无法以正常的成本来满足这些需求的风险。引起流动性风险的│
│ │事件或因素包括：存款客户支取存款、贷款客户提款、债务人延期支付、资│
│ │产负债结构不匹配、资产变现困难、经营损失、衍生品交易风险和附属机构│
│ │相关风险等。 │
│ │（五）操作风险 │
│ │操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工或信息系统相关因素及外│
│ │界事件带来的风险。操作风险管理目标是有效防范操作风险，降低损失，提│
│ │升对内外部事件冲击的应对能力，为业务稳健运营提供保障。 │
│ │（六）法律风险 │
│ │法律风险是指商业银行因经营活动不符合法律规定或者外部法律事件导致风│
│ │险敞口的可能性，包括但不限于下列风险：商业银行签订的合同因违反法律│
│ │或行政法规可能被依法撤销或者确认无效；商业银行因违约、侵权或者其他│
│ │事由被提起诉讼或者申请仲裁，依法可能承担民事赔偿责任等。 │
│ │（七）合规风险 │
│ │合规风险是指商业银行因没有遵循法律、规则和准则可能遭受法律制裁、监│
│ │管处罚、重大财务损失和声誉损失的风险。 │
│ │（八）声誉风险 │
│ │声誉风险是指由商业银行行为、从业人员行为或外部事件等，导致利益相关│
│ │方、社会公众、媒体等形成负面评价，从而损害其品牌价值，不利其正常经│
│ │营，甚至影响到市场稳定和社会稳定的风险。 │
│ │（九）战略风险 │
│ │战略风险是指商业银行在经营发展过程中整体遭受损失的不确定性。 │
│ │（十）洗钱风险 │
│ │洗钱风险是指商业银行在经营管理过程中所面临的被不法分子利用进行掩饰│
│ │、隐瞒犯罪所得及其收益来源和性质的洗钱活动的风险，以及可能导致的客│
│ │户和业务流失、财务损失、声誉风险、法律风险和合规风险。 │
│ │（十一）信息科技风险 │
│ │信息科技风险是指信息科技在商业银行运用过程中，由于自然因素、人为因│
│ │素、技术漏洞和管理缺陷产生的操作、法律和声誉等风险。 │
│ │（十二）国别风险 │
│ │国别风险是指由于某一国家或地区经济、政治、社会变化及事件，导致该国│
│ │家或地区借款人或债务人没有能力或者拒绝偿付银行债务，或使商业银行在│
│ │该国家或地区的商业存在遭受损失，或使银行遭受其他损失的风险。国别风│
│ │险可能由一国或地区经济状况恶化、政治和社会动荡、资产被国有化或被征│
│ │用、政府拒付对外债务、外汇管制或货币贬值等情况引发。 │
└──────┴─────────────────────────────────┘
〖免责条款〗
1、本公司力求但不保证提供的任何信息的真实性、准确性、完整性及原创性等，投资者使
用前请自行予以核实，如有错漏请以中国证监会指定上市公司信息披露媒体为准，本公司
不对因上述信息全部或部分内容而引致的盈亏承担任何责任。
2、本公司无法保证该项服务能满足用户的要求，也不担保服务不会受中断，对服务的及时
性、安全性以及出错发生都不作担保。
3、本公司提供的任何信息仅供投资者参考，不作为投资决策的依据，本公司不对投资者依
据上述信息进行投资决策所产生的收益和损失承担任何责任。投资有风险，应谨慎至上。
|