经营分析☆ ◇601128 常熟银行 更新日期：2026-09-16◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主营业务】【2.主营构成分析】【3.前5名客户营业收入表】【4.前5名供应商采购表】
【5.经营情况评述】
【1.主营业务】
企业金融、三农金融业务、国际金融业务、票据金融业务和投资银行业务等；储蓄存款、投资理财、代销
保险等财富业务，小微贷款、消费金融、房屋按揭等信贷业务，信用卡业务，三代社保卡、手机银行、微
信银行、收单结算等电子银行业务；货币市场业务、债券业务、衍生品业务和财富业务等；吸收存款、发
放贷款、国内结算、同业拆借、银行卡业务等
【2.主营构成分析】
截止日期:2026-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
常熟以外的江苏省内地区:异地分支机 27.44亿 42.69 19.18亿 44.14 69.91
构(地区)
常熟地区(地区) 22.86亿 35.56 15.13亿 34.82 66.19
江苏省外地区（村镇银行）(地区) 10.83亿 16.85 6.94亿 15.97 64.10
常熟以外的江苏省内地区:村镇银行(地 3.15亿 4.90 2.21亿 5.07 69.99
区)
─────────────────────────────────────────────────
个人业务(业务) 32.41亿 50.41 9.82亿 36.59 30.31
公司业务 (业务) 19.15亿 29.79 6.52亿 24.28 34.04
资金业务(业务) 12.53亿 19.50 10.31亿 38.42 82.29
其他业务(业务) 1954.30万 0.30 1903.70万 0.71 97.41
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2025-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
常熟以外的江苏省内地区:异地分支机 52.76亿 45.41 38.11亿 51.37 72.23
构(地区)
常熟地区(地区) 34.94亿 30.07 19.23亿 25.92 55.03
江苏省外地区（村镇银行）(地区) 20.70亿 17.82 11.83亿 15.95 57.15
常熟以外的江苏省内地区:村镇银行(地 7.79亿 6.70 5.02亿 6.76 64.40
区)
─────────────────────────────────────────────────
个人业务(业务) 63.17亿 54.37 23.96亿 45.15 37.94
公司业务(业务) 33.88亿 29.16 16.54亿 31.17 48.83
资金业务(业务) 18.54亿 15.96 11.97亿 22.55 64.54
其他业务(业务) 5954.60万 0.51 5954.00万 1.12 99.99
─────────────────────────────────────────────────
截止日期:2025-06-30
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
常熟以外的江苏省内地区:异地分支机 25.91亿 42.75 17.27亿 43.71 66.66
构(地区)
常熟地区(地区) 20.29亿 33.48 13.19亿 33.38 64.99
江苏省外地区（村镇银行）(地区) 10.09亿 16.64 6.11亿 15.47 60.61
常熟以外的江苏省内地区:村镇银行(地 4.32亿 7.13 2.94亿 7.45 68.06
区)
─────────────────────────────────────────────────
个人业务(业务) 31.40亿 51.80 8.44亿 34.58 26.88
公司业务(业务) 17.02亿 28.08 7.16亿 29.32 42.04
资金业务(业务) 11.73亿 19.34 8.34亿 34.16 71.10
其他业务(业务) 4720.90万 0.78 4720.50万 1.93 99.99
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截止日期:2024-12-31
项目名 营业收入(元) 收入比例(%) 营业利润(元) 利润比例(%) 毛利率(%)
─────────────────────────────────────────────────
常熟以外的江苏省内地区：异地分支机 53.46亿 49.01 39.90亿 58.45 74.63
构(地区)
常熟地区(地区) 28.89亿 26.48 13.32亿 19.52 46.12
江苏省外地区（村镇银行）(地区) 18.50亿 16.96 9.92亿 14.53 53.63
常熟以外的江苏省内地区：村镇银行( 8.24亿 7.56 5.12亿 7.50 62.08
地区)
─────────────────────────────────────────────────
个人业务(业务) 62.79亿 57.55 25.09亿 51.53 39.96
公司业务(业务) 29.95亿 27.45 13.54亿 27.81 45.21
资金业务(业务) 15.99亿 14.66 9.70亿 19.91 60.63
其他业务(业务) 3661.20万 0.34 3660.50万 0.75 99.98
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【3.前5名客户营业收入表】 暂无数据
【4.前5名供应商采购表】 暂无数据
【5.经营情况评述】
截止日期:2026-06-30
●发展回顾:
公司业务概要
一、公司所处行业情况
2026年上半年，商业银行经营环境更趋复杂严峻。全球经济复苏乏力、地缘冲突持续，外部不确定性上
升，对企业投资决策、贸易进出口节奏产生较大影响。上半年国内经济在"十五五"开局之年更加积极有为的
宏观政策持续协同发力背景下，经济运行总体平稳、稳中有进，新旧动能转换加快推进。面对新形势新变化
，商业银行认真落实中央经济工作会议精神和全国两会精神，聚焦服务实体经济、防范金融风险，持续做好
五篇大文章，加大对新质生产力等重点领域的金融支持，加快推进金融高质量发展，推动银行业实现质的有
效提升和量的合理增长。整体来看，上半年银行业资产规模平稳增长，信贷投放增速稳中趋缓、结构持续优
化，风险抵补能力总体充足，但净息差持续低位运行，行业盈利保持韧性。
二、报告期内核心竞争力分析
战略发展清晰稳健。公司历经农商行首批股份制改制成立、首批设立异地分支行、首批设立村镇银行、
首批上市、首批设立投资管理型村镇银行的发展历程，以“农村金融领跑者”为愿景，形成了“立足常熟、
布局江苏、辐射全国”的发展战略。在常熟本土，109个服务网点深度扎根本地市场；在江苏省内，7家分行
与36家县域支行形成集约化、网格化经营格局；在全国范围，23家兴福村镇银行覆盖16个地市41个县域超1
万个村。核心高管均从基层历练成长，深耕小微领域多年，代代“薪火相传”确保战略定力。公司凭借清晰
的战略定力和稳定的战略布局，发展路径高度契合国家推进乡村振兴、发展县域经济的政策导向，迎来更为
广阔的发展前景。
双微模式独具特色。公司始终坚守服务“三农两小”的市场定位，历经17年淬炼、4次迭代，打造出以
“IPC技术本土化适配+信贷工厂标准化运营+移动平台线上化服务”为核心的“常银微金”模式，并复制推
广到辖内机构和兴福村镇银行，破解小微金融领域效益、规模、风险难以平衡的难题，累计服务小微信贷客
户超150万户，全行不良率0.75%，资产质量保持同业领先。在此基础上，公司创新“常银微创投”科技金融
模式，聚焦“早、小、三高（高科技、高毛利、高增长）”初创期及早期科创企业，首创“352”综合服务
体系（30%信贷、50%非信贷金融、20%非金融“四务”），截至2026年6月末服务科技型企业超2700户，其中
高价值潜力客户近500户，超50%将本行作为首贷银行，累计推荐招商项目130个、成功落户16家，赋能新质
生产力发展。
科技底座自主可控。公司深入实施“科技强行”战略，自建800余人科技队伍，构建微贷集成、风控集
成、账务处理、渠道集成、数据分析处理五大核心技术体系，打造营销、风控、数据三大中台，形成了自主
可控、安全稳定的金融科技底层架构。公司深化“AI实验室+业技融合敏捷团队+外部生态”铁三角协同模式
，打造“1+5+N”AI数智化体系（1个基础支撑平台，营销、风控、运营、办公、研发5大智能领域，N个智能
化场景）。燕谷数据中心成功入选国家级绿色数据中心，为江苏省内法人金融机构首家；公司已通过CMMI-5
级、TMMi3级、DCMM3级权威认证，并通过全国银行业首家DOMM三级认证。依托科技底座，推出“智慧”“好
帮手”数智服务赋能校企1436家，“常银跨境”体系搭建“出海好帮手”智慧平台与全球直汇产品，为全行
业务高质量发展提供坚实科技支撑。
人才支撑强劲有力。公司培育了一支专业稳定、年轻化、富有创业热情与创新活力的人才队伍，为长期
可持续发展注入了坚实的内生发展动能。截至报告期末，公司员工总数超7400人，本科及以上学历员工占比
超90%，30岁以下员工占比超三分之一，队伍结构合理、专业能力扎实；管理团队平均年龄46岁，显著低于
同业平均水平，呈现鲜明年轻化特征。公司打造“苏州金融会客厅”，集金融培训、招商、聚合、党建于一
体，挂牌“中国普惠金融研究院常熟实践基地暨乡村金融研究中心”“江苏农商联合银行苏南培训基地”“
长三角金融研究院沙家浜基地”“苏州金融党建共建实践点”“科创企业联合招商基地”，承接活动3万人
次，与中科大、复旦大学、南农大等高校开展战略合作，有力提升苏州金融的集聚力和影响力，为长期可持
续发展提供坚实人才支撑。
经营情况的讨论与分析
一、主要业务情况
零售银行业务
存款业务方面，本行坚持金融为民理念，构建“美好邻里+社区管家+网格化”立体化服务体系。社区管
家覆盖72个小区，依托“飞燕送福”“飞燕送情”两大主题服务，提供便民服务43万人次，有效强化网点获
客引流能力。深耕养老金融，发布“常银老友记”品牌，通过六大服务体系，为老年客群提供便民服务8.7
万次，养老金代发客群超10万户，带动财富AUM持续攀升。截至报告期末，本行个人存款余额2291.84亿元，
较年初增幅4.01%。
贷款业务方面，本行聚焦产业链精耕、乡镇网格深耕与场景生态渗透，三维协同推动高质量发展。锚定
资产投放主线，立足乡镇、产业、生态三大阵地搭建差异化资产投放格局。“燕进万家”网格项目持续做实
乡镇网格基建工作，基础客群覆盖与建档渗透稳步提升；“星火燎原”赋能特色产业集群，深耕千行百业，
产融协同效应纵深显现；依托“星惠贷”、信用卡等产品为载体，嵌入多元高频消费场景，为零售资产业务
持续注入新动能。紧跟OPC创业新范式，推出“OPC创易贷”专项产品，创新投贷联动服务模式，精准服务“
个人+AI”超级个体客群。激活数智驱动效能，以“重塑创新增长”为核心，以AI技术贯穿业务链路，构建
零售数智服务生态，重点打造营销中台，数字化营销效能与客户转化能力持续增强。
网络金融业务方面，本行锚定“客户流量+资金流量”双轮驱动，以“流量归集→客户经营→价值转化
”为主线，在客户流、资金流两大维度实现量质齐升，提现宝提现资金流入超30亿元，转化率超29%，跑通
“引流—留存—增值”全链路经营闭环。场景经营打开增长新空间，智慧医疗新增机构112个，E驾金新增对
公账户超100家，智慧物业新增对公账户46户。推行“总行集中运营+机构联营赋能”模式，全行企微客户超
130万户。
公司银行业务
公司业务方面，本行持续迭代数字化服务工具，优化客户体验，赋能拓客增效。创新“易开户”模式，
实现企业“0次跑腿、1次上门、15分钟快开户”。依托“常赢链”实现链式拓客，改善传统获客低效痛点。
打造“好帮手”系列场景，模块化产品组合满足园区、商协、企业多元需求，成为拓客和增强客户粘性的利
器。截至报告期末，企业存款余额704.22亿元，较年初增幅16.84%；企业贷款余额1108.83亿元，较年初增
幅11.87%。在“三农”金融领域，持续支持地方特色农业、休闲农业、绿色农业高质量发展，截至报告期末
，涉农贷款余额1376.79亿元。
投资银行业务方面，本行积极响应国家关于金融支持高质量发展的重要部署，明确“常银微创投”科技
金融战略定位，构建“1+6+K+N”科创金融组织架构，为科技型企业全生命周期提供多元化、接力式金融服
务。截至报告期末，本行科技型企业贷款户数超2700户，贷款余额超220亿元，其中近500家科技企业具备资
本市场潜力。同时，充分发挥渠道资源优势，与常熟市政府共建“科创企业政银联合招商基地”，累计推荐
招商项目130笔，成功落户16家。打造多元化撮合产品矩阵，上半年累计落地撮合规模突破190亿元。
票据业务方面，本行围绕企业融资需求积极创新票据金融服务，持续丰富票据产品矩阵、拓宽线上服务
渠道，迭代升级融易贴产品、全新上线跨易贴产品，并推出“常票便利店”一站式票据服务小程序，为企业
提供高效便捷的线上票据综合服务，实现从产品经营迈向品牌服务新阶段。报告期内，公司累计服务贴现企
业客户6487户，其中小微企业客户占比97%。
国际业务方面，本行锚定高质量发展目标，在基础能力建设、行业生态联动、产品服务创新等维度接连
实现突破，核心竞争优势持续巩固。成功上线CIPS直参系统，正式接入人民币跨境清算核心网络，有效提升
跨境人民币清算效率与服务自主性；推出个人外汇小程序“常银智汇+”，实现个人外汇业务和出国金融的
全新突破；创新推出“一币百汇”服务，支持140余个币种，覆盖全球230多个国家和地区。
金融市场与财富管理业务
金融市场业务方面，本币自营业务坚守稳健经营导向，强化负债成本管控，灵活调整资产配置策略，通
过精细化组合管理增厚收益。本外币负债端精细化管理成效凸显，主动负债运作能力不断增强，通过多渠道
灵活摆布，本外币融资成本实现双降，有效筑牢息差韧性。同业合作取得突破，本行成为江苏省内首家集中
推进全球系统重要性银行授信投资的法人银行，同业合作深度和广度进一步拓展。报告期内，获评2025年度
上海清算所“债券代理清算业务优秀参与机构”“优秀外币回购清算参与机构”两项荣誉。
财富管理业务方面，落地全省农商行体系唯一量化私募单产品代销业务，产品成立以来收益表现稳健优
异；精准对接客户多元化资产配置需求，代销专属定制类理财产品规模持续扩大，固收+含权类产品占比显
著提升，有效满足了客户在稳健底仓基础上追求收益增强的财富诉求。同时，本行持续强化财富产品准入管
理与数智化能力建设，重点加强对量化私募、超额分成等创新产品的风险评估与合规把关，持续升级“千人
千面”智能营销推荐系统，优化客户画像与产品匹配算法，赋能全行开展客户精准增值服务。报告期内，本
行蝉联普益标准“卓越财富管理农村商业银行”。
金融科技
本行紧扣数字金融战略导向，在AI规模化落地、跨境支付能级跃升及关键技术自主可控三方面实现突破
，科技能力由业务支撑向价值引领加速转变。AI领域，31名数字员工规模化上岗，覆盖客服、风控、运营等
核心场景，正式迈入规模化价值创造阶段；跨境支付领域，CIPS直参系统成功上线，大幅缩短支付链路，实
现资金点对点高速直达，精准赋能外贸企业，积极服务人民币国际化大局；自主可控领域，核心系统数据库
信创版本圆满切换，标志着本行关键技术基础设施迈向全面自主可控，夯实金融安全底座。报告期内，本行
完成云南曲靖地区4家村镇银行“四合一”吸收合并及系统上线工作，高效推动机构整合、数据并轨与业务
贯通，探索形成村镇银行集约化发展和普惠金融高质量发展实践范本。
二、主要经营情况
经营效益持续提升。报告期内，集团实现营业收入64.28亿元，同比增长6.05%。实现归属于上市公司股
东的净利润21.78亿元，同比增长10.64%。年化总资产收益率（ROA）1.11%，同比上升0.01个百分点；年化
加权平均净资产收益率（ROE）13.34%，同比持平。成本收入比31.68%，同比下降2.88个百分点。净息差2.4
8%，保持行业较好水平。
规模体量稳步增长。报告期末，集团总资产4247.88亿元，较年初增长5.39%；总存款3286.42亿元，较
年初增长6.61%，总贷款2736.02亿元，较年初增长6.79%，其中，个人贷款占总贷款之比50.77%，个人经营
性贷款占总贷款之比34.87%。单户授信1000万元及以下普惠型小微企业贷款余额1102.62亿元，贷款户数21.
97万户，普惠小微特色鲜明。
客户基础持续巩固。报告期末，集团贷款户数60.03万户，其中100万元以下贷款户数56.54万户，占比9
4.18%；个人经营性贷款户数32.70万户，占总贷款户数之比54.47%。集团户均贷款45.58万元，做小做散坚
定不移。
资产质量总体平稳。报告期末，集团贷款不良率0.75%，较年初下降0.01个百分点；拨备覆盖率431.94%
，均保持行业较好水平。
村镇银行稳健发展。报告期末，村镇银行总资产646.16亿元，总存款571.12亿元，总贷款452.28亿元。
村镇银行不良率1.01%，较年初下降0.02个百分点；拨备覆盖率365.74%，较年初上升12.14个百分点。
〖免责条款〗
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