财务分析☆ ◇601618 中国中冶 更新日期：2026-09-12◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 232612.70│ 132176.80│ 674595.40│ 867040.50│ 1027235.70│ 837497.00│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 674595.40│ 867040.50│ 1027618.70│ 837497.00│
│净利润增长率(%) │ -24.95│ -80.41│ -22.20│ -15.63│ 22.66│ 6.52│
│扣非净利润(万) │ 170733.10│ 45035.80│ 510305.60│ 755379.30│ 966819.10│ 703223.50│
│营业总收(未调整:万) │ 17590656.20│ 45538042.00│ 55202463.80│ 63387042.20│ 59266907.20│ 50057164.70│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 55202463.80│ 63387042.20│ 59266907.20│ 50057164.70│
│总营收同比增长率(%) │ -25.94│ -17.51│ -12.91│ 6.95│ 18.40│ 25.11│
│加权净资产收益率(%) │ 0.97│ 0.05│ 4.87│ 7.23│ 10.47│ 9.05│
│资产负债比率(%) │ 77.09│ 78.13│ 77.43│ 74.61│ 72.34│ 72.14│
│净利润现金含量(%) │ -980.21│ 1159.26│ 116.33│ 67.95│ 176.72│ 210.63│
│基本每股收益(元) │ 0.0500│ 0.0020│ 0.2360│ 0.3300│ 0.4500│ 0.3500│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0200│ -0.0400│ 0.1600│ 0.2800│ 0.4200│ 0.2900│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1124│ 0.0638│ 0.3255│ 0.4184│ 0.4957│ 0.4041│
│每股资本公积金(元) │ 1.1385│ 1.1363│ 1.1321│ 1.0897│ 1.0906│ 1.0912│
│每股未分配利润(元) │ 2.5251│ 2.4749│ 2.5430│ 2.4059│ 2.1764│ 1.8315│
│每股净资产(元) │ 4.9576│ 4.9056│ 4.9433│ 4.7328│ 4.4687│ 4.0435│
│每股经营现金流量(元)│ -1.1019│ 0.7394│ 0.3787│ 0.2843│ 0.8760│ 0.8512│
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│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 232612.70│ 163271.20│ 132176.80│ 397015.90│ 309927.80│ 160720.60│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 309927.80│ 160720.60│
│净利润增长率(%) │ -24.95│ 1.59│ -80.41│ -41.88│ -25.31│ -40.00│
│扣非净利润(万) │ 170733.10│ 149134.10│ 45035.80│ 305067.10│ 232648.60│ 160685.40│
│营业总收(未调整:万) │ 17590656.20│ 9220382.00│ 45538042.00│ 33509376.50│ 23753271.20│ 12227230.80│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 23753271.20│ 12227230.80│
│总营收同比增长率(%) │ -25.94│ -24.59│ -17.51│ -18.79│ -20.52│ -18.46│
│加权净资产收益率(%) │ 0.97│ 1.59│ 0.05│ 2.56│ 1.72│ 1.51│
│资产负债比率(%) │ 77.09│ 77.48│ 78.13│ 78.71│ 78.94│ 79.27│
│净利润现金含量(%) │ -980.21│ -1535.19│ 1159.26│ -488.42│ -709.36│ -1598.72│
│基本每股收益(元) │ 0.0500│ 0.0800│ 0.0020│ 0.1300│ 0.0900│ 0.0800│
│每股收益-扣除(元) │ 0.0200│ 0.0720│ -0.0400│ 0.1472│ 0.0500│ 0.0775│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.1124│ 0.0788│ 0.0638│ 0.1916│ 0.1496│ 0.0776│
│每股资本公积金(元) │ 1.1385│ 1.1363│ 1.1363│ 1.1317│ 1.1314│ 1.1321│
│每股未分配利润(元) │ 2.5251│ 2.5534│ 2.4749│ 2.6152│ 2.5731│ 2.6183│
│每股净资产(元) │ 4.9576│ 4.9789│ 4.9056│ 5.0384│ 4.9957│ 5.0185│
│每股经营现金流量(元)│ -1.1019│ -1.2095│ 0.7394│ -0.9357│ -1.0609│ -1.2399│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.07│ 1.05│ 1.05│ 1.08│ 1.14│ 1.15│
│速动比率 │ 1.04│ 1.03│ 0.91│ 0.90│ 0.93│ 0.98│
│资产负债比率(%) │ 77.09│ 78.13│ 77.43│ 74.61│ 72.34│ 72.14│
│产权比率 │ 3.97│ 4.21│ 4.09│ 3.39│ 3.50│ 3.65│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.04│ 0.03│ 0.01│ 0.01│ 0.05│ 0.05│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.07│ 1.06│ 1.05│ 1.05│ 1.04│ 1.04│
│速动比率 │ 1.04│ 1.03│ 1.03│ 0.93│ 0.92│ 0.92│
│资产负债比率(%) │ 77.09│ 77.48│ 78.13│ 78.71│ 78.94│ 79.27│
│产权比率 │ 3.97│ 4.07│ 4.21│ 4.40│ 4.48│ 4.59│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.04│ -0.04│ 0.03│ -0.03│ -0.04│ -0.04│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.73│ 1.99│ 3.21│ 5.67│ 6.68│ 6.53│
│存货周转率 │ 9.93│ 8.97│ 6.41│ 7.15│ 7.55│ 7.31│
│流动资产周转率 │ 0.28│ 0.73│ 1.02│ 1.37│ 1.39│ 1.25│
│固定资产周转率 │ 10.68│ 20.68│ 20.02│ 23.86│ 23.46│ 20.10│
│总资产周转率 │ 0.21│ 0.55│ 0.75│ 1.02│ 1.05│ 0.95│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 0.73│ 0.39│ 1.99│ 1.50│ 1.08│ 0.58│
│存货周转率 │ 9.93│ 4.81│ 8.97│ 4.10│ 2.89│ 1.49│
│流动资产周转率 │ 0.28│ 0.15│ 0.73│ 0.53│ 0.38│ 0.20│
│固定资产周转率 │ 10.68│ 5.60│ 20.68│ 12.38│ 8.77│ 4.50│
│总资产周转率 │ 0.21│ 0.11│ 0.55│ 0.40│ 0.29│ 0.15│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 1.48│ 0.85│ 4.41│ 5.96│ 8.48│ 7.79│
│销售毛利率 │ 9.80│ 10.09│ 9.69│ 9.69│ 9.64│ 10.62│
│营业利润率 │ 2.24│ 1.14│ 1.65│ 2.16│ 2.60│ 2.83│
│销售净利率 │ 1.75│ 0.55│ 1.43│ 1.80│ 2.18│ 2.32│
│总资产净利率 │ 0.37│ 0.31│ 1.08│ 1.83│ 2.29│ 2.21│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 1.48│ 1.04│ 0.85│ 2.54│ 2.05│ 1.12│
│销售毛利率 │ 9.80│ 8.60│ 10.09│ 10.00│ 10.09│ 8.84│
│营业利润率 │ 2.24│ 2.49│ 1.14│ 2.12│ 2.23│ 2.12│
│销售净利率 │ 1.75│ 2.14│ 0.55│ 1.61│ 1.71│ 1.70│
│总资产净利率 │ 0.37│ 0.24│ 0.31│ 0.64│ 0.49│ 0.25│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -25.94│ -17.51│ -12.91│ 6.95│ 18.40│ 25.11│
│营业利润增长率 │ -25.64│ -42.81│ -33.78│ -10.85│ 8.63│ 19.89│
│净利润增长率 │ -24.95│ -80.41│ -22.20│ -15.63│ 22.66│ 6.52│
│净资产增长率 │ 0.59│ 1.78│ 5.20│ 20.12│ 12.66│ 9.81│
│总资产增长率 │ -3.89│ 3.90│ 22.13│ 13.02│ 7.71│ 7.32│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ -25.94│ -24.59│ -17.51│ -18.79│ -20.52│ -18.46│
│营业利润增长率 │ -25.64│ -11.38│ -42.81│ -20.31│ -7.94│ -33.05│
│净利润增长率 │ -24.95│ 1.59│ -80.41│ -41.88│ -25.31│ -40.00│
│净资产增长率 │ 0.59│ 0.98│ 1.78│ 1.94│ -1.25│ -6.17│
│总资产增长率 │ -3.89│ -1.67│ 3.90│ 8.04│ 6.11│ 2.97│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│经营活动产生│--- │ -2280095.70│ -2198497.80│ -3.71│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│上半年收到2025年│ 2251627.30│ -60452.90│ 3824.60│
│的现金流量净│末处置相关单位回│ │ │ │
│额 │款 │ │ │ │
│筹资活动产生│收回大额资金，融│ -981932.10│ 2474029.20│ -139.69│
│的现金流量净│资需求减少，同时│ │ │ │
│额 │偿还部分带息负债│ │ │ │
│流动资产 │--- │ 60634502.20│ 63963479.70│ -5.20│
│货币资金 │--- │ 6808147.70│ 7776488.30│ -12.45│
│应收款项 │工程承包服务相关│ 23859854.60│ 24343702.00│ -1.99│
│ │的应收账款减少 │ │ │ │
│存货 │--- │ 1627510.60│ 1568745.30│ 3.75│
│合同资产 │工程承包服务相关│ 20126193.10│ 18949973.30│ 6.21│
│ │的合同资产增加 │ │ │ │
│非流动资产 │--- │ 20044932.90│ 19985388.50│ 0.30│
│无形资产 │--- │ 2766451.00│ 2659756.50│ 4.01│
│资产总额 │--- │ 80679435.10│ 83948868.20│ -3.89│
│流动负债 │--- │ 56803028.10│ 60641457.80│ -6.33│
│短期借款 │--- │ 2047644.40│ 2212721.30│ -7.46│
│应付票据 │--- │ 2647079.30│ 2560831.50│ 3.37│
│应付账款 │--- │ 37627168.30│ 39660087.30│ -5.13│
│合同负债 │--- │ 5110169.10│ 5613703.60│ -8.97│
│非流动负债 │--- │ 5389205.70│ 4951466.60│ 8.84│
│长期借款 │--- │ 4599364.90│ 4144669.20│ 10.97│
│负债合计 │--- │ 62192233.80│ 65592924.40│ -5.18│
│营业收入 │公司主动优化业务│ 17590656.20│ 23753271.20│ -25.94│
│ │结构，回归主业，│ │ │ │
│ │聚焦有效益、有现│ │ │ │
│ │金流的业务 │ │ │ │
│营业成本 │公司匹配业务结构│ 15866435.70│ 21356393.50│ -25.71│
│ │调整与运营效率优│ │ │ │
│ │化，强化成本管控│ │ │ │
│销售费用 │公司销售服务费及│ 110122.40│ 130408.30│ -15.56│
│ │经营开拓费等销售│ │ │ │
│ │费用下降 │ │ │ │
│管理费用 │2025年末处置相关│ 478197.50│ 533272.20│ -10.33│
│ │公司及差旅费等管│ │ │ │
│ │理费用下降 │ │ │ │
│财务费用 │2025年末处置相关│ 62936.00│ 75380.00│ -16.51│
│ │公司及随着带息负│ │ │ │
│ │债减少财务费用减│ │ │ │
│ │少 │ │ │ │
│研发费用 │本年研发投入减少│ 470390.10│ 673497.00│ -30.16│
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2025-12-31
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│经营活动产生│公司加强清收工作│ 1532275.30│ 784770.40│ 95.25│
│的现金流量净│，狠抓资金管理 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│公司优化资产结构│ 2370915.70│ -958203.10│ 347.43│
│的现金流量净│，处置房地产和矿│ │ │ │
│额 │产资源业务收回现│ │ │ │
│ │金 │ │ │ │
│筹资活动产生│公司利用回收资金│ -1269196.00│ 1105982.30│ -214.76│
│的现金流量净│主动调整债务结构│ │ │ │
│额 │，优化资本布局 │ │ │ │
│流动资产 │--- │ 63963479.70│ 59976717.00│ 6.65│
│货币资金 │--- │ 7776488.30│ 5255885.10│ 47.96│
│应收款项 │工程承包服务相关│ 24343702.00│ 21351372.50│ 14.01│
│ │的应收账款增加 │ │ │ │
│存货 │--- │ 1568745.30│ 7559313.40│ -79.25│
│合同资产 │工程承包服务相关│ 18949973.30│ 15629156.90│ 21.25│
│ │的合同资产增加 │ │ │ │
│非流动资产 │--- │ 19985388.50│ 20824858.50│ -4.03│
│无形资产 │--- │ 2659756.50│ 3363959.10│ -20.93│
│资产总额 │--- │ 83948868.20│ 80801575.50│ 3.90│
│流动负债 │--- │ 60641457.80│ 57362990.00│ 5.72│
│短期借款 │--- │ 2212721.30│ 3385383.60│ -34.64│
│应付票据 │--- │ 2560831.50│ 3014740.90│ -15.06│
│应付账款 │--- │ 39660087.30│ 33508504.30│ 18.36│
│合同负债 │--- │ 5613703.60│ 6119064.90│ -8.26│
│非流动负债 │--- │ 4951466.60│ 5204998.90│ -4.87│
│长期借款 │--- │ 4144669.20│ 4031153.10│ 2.82│
│负债合计 │--- │ 65592924.40│ 62567988.90│ 4.83│
│营业收入 │公司主动优化项目│ 45538042.00│ 55202463.80│ -17.51│
│ │结构，回归主业，│ │ │ │
│ │聚焦有效益、有现│ │ │ │
│ │金流的业务 │ │ │ │
│营业成本 │公司匹配项目结构│ 40944580.50│ 49854359.20│ -17.87│
│ │调整与运营效率优│ │ │ │
│ │化，强化成本管控│ │ │ │
│销售费用 │公司销售服务费及│ 302416.90│ 306331.50│ -1.28│
│ │业务招待费等销售│ │ │ │
│ │费用下降 │ │ │ │
│管理费用 │差旅费及办公费等│ 1148262.70│ 1183059.50│ -2.94│
│ │管理费用下降 │ │ │ │
│财务费用 │汇兑收益同比增加│ 98921.80│ 107870.50│ -8.30│
│研发费用 │本年研发投入减少│ 1396396.00│ 1640622.50│ -14.89│
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 6808147.70│ 7776488.30│ 5255885.10│ 4444026.90│ 4548541.30│ 4182446.40│
│存货 │ 1627510.60│ 1568745.30│ 7559313.40│ 8007551.40│ 7994863.10│ 6184752.20│
│应收票据及应收账款 │ 24498970.60│ 24880369.10│ 21835977.60│ 13562096.80│ 9856709.80│ 8730692.40│
│合同资产 │ 20126193.10│ 18949973.30│ 15629156.90│ 12183370.90│ 10682660.00│ 9118563.00│
│预付款项 │ 1780308.70│ 1902815.50│ 2279333.40│ 3312092.00│ 3635253.20│ 4611103.30│
│其他应收款 │ 3047942.10│ 5937344.00│ 4219705.70│ 4043630.40│ 4807171.70│ 6776663.50│
│流动资产合计 │ 60634502.20│ 63963479.70│ 59976717.00│ 48413395.10│ 43820566.00│ 41231564.40│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 4132302.30│ 4073150.50│ 3807876.00│ 3623639.50│ 3186369.50│ 3032876.60│
│固定资产净额 │ 1633175.80│ 1661517.10│ 2742333.20│ 2772592.80│ 2541111.30│ 2511780.90│
│在建工程 │ 466418.00│ 474768.00│ 549399.70│ 383057.90│ 407734.70│ 437919.00│
│无形资产 │ 2766451.00│ 2659756.50│ 3363959.10│ 2284985.40│ 2202629.30│ 2087814.70│
│商誉 │ 4736.10│ 4736.10│ 5392.30│ 5007.50│ 5431.50│ 5589.60│
│非流动资产合计 │ 20044932.90│ 19985388.50│ 20824858.50│ 17746828.50│ 14717873.00│ 13115450.30│
│资产总计 │ 80679435.10│ 83948868.20│ 80801575.50│ 66160223.60│ 58538439.00│ 54347014.70│
│应付票据及应付账款 │ 40274247.60│ 42220918.80│ 36523245.20│ 27211122.90│ 22434651.40│ 19288157.30│
│预收款项 │ 7475.40│ 6934.70│ 9957.90│ 10403.40│ 9238.20│ 13511.80│
│合同负债 │ 5110169.10│ 5613703.60│ 6119064.90│ 6481938.20│ 7401621.20│ 8709216.60│
│流动负债 │ 56803028.10│ 60641457.80│ 57362990.00│ 44881844.30│ 38584464.90│ 35888966.60│
│长期借款 │ 4599364.90│ 4144669.20│ 4031153.10│ 3416879.10│ 2884067.30│ 2533253.30│
│长期应付款 │ 91058.30│ 99227.80│ 134188.50│ 73673.60│ 61500.90│ 105008.10│
│非流动负债 │ 5389205.70│ 4951466.60│ 5204998.90│ 4479262.80│ 3763061.60│ 3319272.20│
│负债合计 │ 62192233.80│ 65592924.40│ 62567988.90│ 49361107.10│ 42347526.50│ 39208238.80│
│实收资本 │ 2069161.90│ 2072361.90│ 2072361.90│ 2072361.90│ 2072361.90│ 2072361.90│
│资本公积金 │ 2355698.80│ 2354916.40│ 2346067.10│ 2258222.20│ 2260159.20│ 2261291.90│
│盈余公积 │ 378246.80│ 378246.80│ 378246.80│ 339129.40│ 297642.40│ 269299.20│
│未分配利润 │ 5224744.00│ 5128939.00│ 5270025.50│ 4985980.60│ 4510241.50│ 3795452.10│
│少数股东权益 │ 2819221.70│ 2779670.10│ 2929276.80│ 2251098.30│ 4080079.10│ 4389278.20│
│归属母公司权益 │ 15667979.60│ 15576273.70│ 15304309.80│ 14548018.20│ 12110833.40│ 10749497.70│
│股东权益合计 │ 18487201.30│ 18355943.80│ 18233586.60│ 16799116.50│ 16190912.50│ 15138775.90│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 6808147.70│ 8453000.00│ 7776488.30│ 5152880.00│ 5305748.90│ 5019742.20│
│存货 │ 1627510.60│ 1934731.80│ 1568745.30│ 7154427.40│ 7211795.40│ 7442621.90│
│应收票据及应收账款 │ 24498970.60│ 23527113.60│ 24880369.10│ 23714972.80│ 22985556.30│ 21627830.30│
│合同资产 │ 20126193.10│ 19733852.10│ 18949973.30│ 19790859.20│ 19416927.40│ 18551721.40│
│预付款项 │ 1780308.70│ 2099267.50│ 1902815.50│ 2284319.30│ 2108544.70│ 2183516.30│
│其他应收款 │ 3047942.10│ 3126036.90│ 5937344.00│ 4480508.60│ 3900157.80│ 4144429.00│
│流动资产合计 │ 60634502.20│ 61888986.80│ 63963479.70│ 65690143.20│ 64319862.90│ 62145729.10│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 4132302.30│ 4136432.20│ 4073150.50│ 4125349.90│ 4102615.10│ 3970220.90│
│固定资产净额 │ 1633175.80│ 1631485.10│ 1661517.10│ 2669240.30│ 2674346.10│ 2697212.30│
│在建工程 │ 466418.00│ 514945.70│ 474768.00│ 626483.20│ 591502.50│ 566018.10│
│无形资产 │ 2766451.00│ 2707947.10│ 2659756.50│ 3475104.50│ 3404175.20│ 3374709.60│
│商誉 │ 4736.10│ 4736.10│ 4736.10│ 5392.30│ 5392.30│ 5392.30│
│非流动资产合计 │ 20044932.90│ 20655460.30│ 19985388.50│ 21610632.30│ 21420741.00│ 21058660.60│
│资产总计 │ 80679435.10│ 82544447.10│ 83948868.20│ 87300775.50│ 85740603.90│ 83204389.70│
│应付票据及应付账款 │ 40274247.60│ 39819212.10│ 42220918.80│ 39426735.90│ 38622666.70│ 36204285.20│
│预收款项 │ 7475.40│ 15979.80│ 6934.70│ 16000.90│ 13109.20│ 13374.00│
│合同负债 │ 5110169.10│ 5816460.40│ 5613703.60│ 6185242.20│ 5752242.90│ 6044878.60│
│流动负债 │ 56803028.10│ 58206031.70│ 60641457.80│ 62827643.10│ 61771248.40│ 59619340.40│
│长期借款 │ 4599364.90│ 4927337.10│ 4144669.20│ 4542108.90│ 4587983.60│ 5100158.90│
│长期应付款 │ 91058.30│ 104992.60│ 99227.80│ 130276.20│ 127516.90│ 148861.90│
│非流动负债 │ 5389205.70│ 5745741.70│ 4951466.60│ 5890783.80│ 5909410.40│ 6333172.80│
│负债合计 │ 62192233.80│ 63951773.40│ 65592924.40│ 68718426.90│ 67680658.80│ 65952513.20│
│实收资本 │ 2069161.90│ 2072361.90│ 2072361.90│ 2072361.90│ 2072361.90│ 2072361.90│
│资本公积金 │ 2355698.80│ 2354916.40│ 2354916.40│ 2345287.80│ 2344636.10│ 2346067.10│
│盈余公积 │ 378246.80│ 378246.80│ 378246.80│ 378246.80│ 378246.80│ 378246.80│
│未分配利润 │ 5224744.00│ 5291591.60│ 5128939.00│ 5419545.50│ 5332457.10│ 5426069.90│
│少数股东权益 │ 2819221.70│ 2864504.70│ 2779670.10│ 2981014.20│ 2947076.10│ 2891815.00│
│归属母公司权益 │ 15667979.60│ 15728169.00│ 15576273.70│ 15601334.40│ 15112869.00│ 14360061.50│
│股东权益合计 │ 18487201.30│ 18592673.70│ 18355943.80│ 18582348.60│ 18059945.10│ 17251876.50│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 17590656.20│ 45538042.00│ 55202463.80│ 63387042.20│ 59266907.20│ 50057164.70│
│营业总成本 │ 17057689.20│ 44158862.30│ 53307851.90│ 61062707.30│ 57121825.40│ 48057167.10│
│营业税金及附加 │ 69607.50│ 268284.40│ 215608.70│ 192107.40│ 187077.10│ 251555.40│
│销售费用 │ 110122.40│ 302416.90│ 306331.50│ 316931.60│ 288312.30│ 274278.90│
│财务费用 │ 62936.00│ 98921.80│ 107870.50│ 98912.10│ 94084.10│ 105511.50│
│管理费用 │ 478197.50│ 1148262.70│ 1183059.50│ 1236031.10│ 1127396.90│ 1092186.90│
│资产减值损失 │ -49152.80│ -1943909.80│ -254085.40│ -295482.00│ -135965.20│ -162442.20│
│公允价值变动净收益 │ 2568.30│ -3072.20│ -37720.70│ -31422.30│ -31777.80│ 17793.40│
│投资收益 │ -22616.90│ 1818917.30│ -135452.50│ -148734.50│ -152321.40│ -179342.20│
│营业利润 │ 393235.60│ 519479.10│ 908290.20│ 1371583.70│ 1538487.90│ 1416251.40│
│营业外收入 │ 17161.80│ 40089.60│ 45358.40│ 28878.90│ 32305.50│ 29955.90│
│营业外支出 │ 8454.10│ 58639.30│ 28194.80│ 23985.40│ 31581.80│ 44989.40│
│利润总额 │ 401943.30│ 500929.40│ 925453.80│ 1376477.20│ 1539211.60│ 1401217.90│
│所得税 │ 94222.10│ 248726.60│ 135020.60│ 235866.30│ 246464.40│ 240498.50│
│净利润 │ 307721.20│ 252202.80│ 790433.20│ 1140610.90│ 1292747.20│ 1160719.40│
│归属母公司净利润 │ 232612.70│ 132176.80│ 674595.40│ 867040.50│ 1027235.70│ 837497.00│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 17590656.20│ 9220382.00│ 45538042.00│ 33509376.50│ 23753271.20│ 12227230.80│
│营业总成本 │ 17057689.20│ 9011363.40│ 44158862.30│ 32353625.80│ 22856666.50│ 11865876.50│
│营业税金及附加 │ 69607.50│ 29600.30│ 268284.40│ 122572.10│ 87715.50│ 35689.90│
│销售费用 │ 110122.40│ 56242.30│ 302416.90│ 186175.60│ 130408.30│ 65936.70│
│财务费用 │ 62936.00│ 45929.20│ 98921.80│ 110330.30│ 75380.00│ 34407.40│
│管理费用 │ 478197.50│ 266981.40│ 1148262.70│ 778548.90│ 533272.20│ 303044.90│
│资产减值损失 │ -49152.80│ -24457.70│ -1943909.80│ -208453.40│ -170008.30│ -62915.60│
│公允价值变动净收益 │ 2568.30│ 2538.00│ -3072.20│ -2272.50│ -4468.10│ -5804.50│
│投资收益 │ -22616.90│ -4977.70│ 1818917.30│ -86960.00│ -44575.70│ -13206.20│
│营业利润 │ 393235.60│ 229953.80│ 519479.10│ 711011.50│ 528833.60│ 259486.60│
│营业外收入 │ 17161.80│ 9500.70│ 40089.60│ 16493.60│ 12746.00│ 3934.40│
│营业外支出 │ 8454.10│ 2455.90│ 58639.30│ 25340.00│ 13664.70│ 2683.20│
│利润总额 │ 401943.30│ 236998.60│ 500929.40│ 702165.10│ 527914.90│ 260737.80│
│所得税 │ 94222.10│ 39638.60│ 248726.60│ 163328.70│ 120615.70│ 53217.60│
│净利润 │ 307721.20│ 197360.00│ 252202.80│ 538836.40│ 407299.20│ 207520.20│
│归属母公司净利润 │ 232612.70│ 163271.20│ 132176.80│ 397015.90│ 309927.80│ 160720.60│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 18526058.60│ 43390188.90│ 44377045.70│ 50002330.10│ 52911558.60│ 47606041.40│
│经营活动现金流出 │ 20806154.30│ 41857913.60│ 43592275.30│ 49413150.00│ 51096252.50│ 45842040.60│
│经营活动现金流量净额│ -2280095.70│ 1532275.30│ 784770.40│ 589180.10│ 1815306.10│ 1764000.80│
│投资活动现金流入 │ 2679004.90│ 3440799.20│ 374251.10│ 281288.10│ 457636.80│ 499847.00│
│投资活动现金流出 │ 427377.60│ 1069883.50│ 1332454.20│ 953738.40│ 1113571.60│ 1756570.00│
│投资活动现金流量净额│ 2251627.30│ 2370915.70│ -958203.10│ -672450.30│ -655934.80│ -1256723.00│
│筹资活动现金流入 │ 3376157.80│ 25027709.40│ 37642978.90│ 24123244.20│ 14145082.70│ 11818714.50│
│筹资活动现金流出 │ 4358089.90│ 26296905.40│ 36536996.60│ 24007632.40│ 15112100.20│ 13442362.80│
│筹资活动现金流量净额│ -981932.10│ -1269196.00│ 1105982.30│ 115611.80│ -967017.50│ -1623648.30│
│汇率变动对现金的影响│ -18663.50│ -4429.40│ 1500.00│ 5847.50│ 32785.50│ 21522.70│
│现金及等价物净增加额│ -1029064.00│ 2629565.60│ 934049.60│ 38189.10│ 225139.30│ -1094847.80│
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│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│经营活动现金流入 │ 18526058.60│ 10152829.20│ 43390188.90│ 31521448.70│ 20529373.70│ 10758362.30│
│经营活动现金流出 │ 20806154.30│ 12659346.50│ 41857913.60│ 33460558.30│ 22727871.50│ 13327828.20│
│经营活动现金流量净额│ -2280095.70│ -2506517.30│ 1532275.30│ -1939109.60│ -2198497.80│ -2569465.90│
│投资活动现金流入 │ 2679004.90│ 2731867.80│ 3440799.20│ 446174.00│ 502885.60│ 54239.20│
│投资活动现金流出 │ 427377.60│ 206354.70│ 1069883.50│ 583635.50│ 563338.50│ 256979.80│
│投资活动现金流量净额│ 2251627.30│ 2525513.10│ 2370915.70│ -137461.50│ -60452.90│ -202740.60│
│筹资活动现金流入 │ 3376157.80│ 2328620.40│ 25027709.40│ 17937840.80│ 13215197.60│ 8673801.60│
│筹资活动现金流出 │ 4358089.90│ 1669548.50│ 26296905.40│ 15827506.50│ 10741168.40│ 6066511.80│
│筹资活动现金流量净额│ -981932.10│ 659071.90│ -1269196.00│ 2110334.30│ 2474029.20│ 2607289.80│
│汇率变动对现金的影响│ -18663.50│ -9289.40│ -4429.40│ 8953.50│ 559.20│ 727.80│
│现金及等价物净增加额│ -1029064.00│ 668778.30│ 2629565.60│ 42716.70│ 215637.70│ -164188.90│
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【10.环比分析】
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│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
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│一季报 │ 12227230.80│ 26.85│ 160720.60│ 121.60│
│二季报 │ 11526040.40│ 25.31│ 149207.20│ 112.88│
│三季报 │ 9756105.30│ 21.42│ 87088.10│ 65.89│
│四季报 │ 12028665.50│ 26.41│ -264839.10│ -200.37│
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│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
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│一季报 │ 14994926.40│ 27.16│ 267865.70│ 39.71│
│二季报 │ 14889226.30│ 26.97│ 147108.10│ 21.81│
│三季报 │ 11377594.70│ 20.61│ 268101.70│ 39.74│
│四季报 │ 13940716.40│ 25.25│ -8480.10│ -1.26│
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