财务分析☆ ◇301609 山大电力 更新日期：2026-09-12◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归母净利(未调整:万) │ 4705.72│ 13764.49│ 12663.53│ 10280.38│ 7698.68│ 7617.62│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 12663.53│ ---│ ---│ ---│
│净利润增长率(%) │ -4.61│ 8.69│ 23.18│ 33.53│ 1.06│ -6.24│
│扣非净利润(万) │ 4206.15│ 12934.37│ 12198.98│ 10050.85│ 7716.97│ 7552.69│
│营业总收(未调整:万) │ 30348.49│ 70713.14│ 65810.43│ 54908.45│ 47828.13│ 43575.51│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 65810.43│ ---│ ---│ ---│
│总营收同比增长率(%) │ 8.05│ 7.45│ 19.85│ 14.80│ 9.76│ 10.49│
│加权净资产收益率(%) │ 3.64│ 15.21│ 22.93│ 22.70│ 19.12│ 20.97│
│资产负债比率(%) │ 28.91│ 29.92│ 45.37│ 48.15│ 46.98│ 46.72│
│净利润现金含量(%) │ 75.45│ 113.16│ 119.79│ 175.44│ 34.93│ 113.91│
│基本每股收益(元) │ 0.2889│ 0.9900│ 1.0400│ 0.8400│ 0.6300│ 0.6200│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2582│ 0.9300│ 1.0000│ 0.8200│ 0.6300│ 0.6200│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.2889│ 0.8451│ 1.0366│ 0.8416│ 0.6302│ 0.6236│
│每股资本公积金(元) │ 3.0825│ 3.0825│ 0.1174│ 0.1174│ 0.1174│ 0.1166│
│每股未分配利润(元) │ 3.2163│ 3.3274│ 3.4225│ 2.4363│ 1.9289│ 1.7617│
│每股净资产(元) │ 7.7583│ 7.8694│ 5.0400│ 4.0000│ 3.4100│ 3.1800│
│每股经营现金流量(元)│ 0.2180│ 0.9562│ 1.2400│ 1.4800│ 0.2200│ 0.7100│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 4705.72│ 1451.82│ 13764.49│ 8732.16│ 4933.24│ 1731.58│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 4933.24│ 1731.58│
│净利润增长率(%) │ -4.61│ -16.16│ 8.69│ 7.60│ 20.57│ 15.91│
│扣非净利润(万) │ 4206.15│ 1231.51│ 12934.37│ 8023.91│ 4644.30│ 1417.41│
│营业总收(未调整:万) │ 30348.49│ 11875.46│ 70713.14│ 45949.48│ 28088.19│ 11104.00│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 28088.19│ 11104.00│
│总营收同比增长率(%) │ 8.05│ 6.95│ 7.45│ 10.34│ 13.91│ 12.02│
│加权净资产收益率(%) │ 3.64│ 1.13│ 15.21│ 11.24│ 7.70│ 2.77│
│资产负债比率(%) │ 28.91│ 28.43│ 29.92│ 30.74│ 42.85│ 43.81│
│净利润现金含量(%) │ 75.45│ -47.67│ 113.16│ 96.40│ 96.97│ -75.83│
│基本每股收益(元) │ 0.2889│ 0.0900│ 0.9900│ 0.6700│ 0.4038│ 0.1400│
│每股收益-扣除(元) │ 0.2582│ 0.0756│ 0.9300│ 0.4926│ 0.3800│ 0.1200│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.2889│ 0.0891│ 0.8451│ 0.5361│ 0.4038│ 0.1417│
│每股资本公积金(元) │ 3.0825│ 3.0825│ 3.0825│ 3.0825│ 0.1174│ 0.1174│
│每股未分配利润(元) │ 3.2163│ 3.4166│ 3.3274│ 3.1030│ 3.8263│ 3.5642│
│每股净资产(元) │ 7.7583│ 7.9585│ 7.8694│ 7.5605│ 5.4437│ 5.1817│
│每股经营现金流量(元)│ 0.2180│ -0.0425│ 0.9562│ 0.5168│ 0.3916│ -0.1075│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│流动比率 │ 3.07│ 2.97│ 1.80│ 1.61│ 1.68│ 1.82│
│速动比率 │ 2.46│ 2.42│ 1.33│ 1.13│ 1.13│ 1.27│
│资产负债比率(%) │ 28.91│ 29.92│ 45.37│ 48.15│ 46.98│ 46.72│
│产权比率 │ 0.41│ 0.43│ 0.83│ 0.93│ 0.89│ 0.88│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.07│ 0.28│ 0.30│ 0.40│ 0.07│ 0.26│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 3.07│ 3.12│ 2.97│ 2.88│ 1.92│ 1.87│
│速动比率 │ 2.46│ 2.47│ 2.42│ 2.28│ 1.37│ 1.29│
│资产负债比率(%) │ 28.91│ 28.43│ 29.92│ 30.74│ 42.85│ 43.81│
│产权比率 │ 0.41│ 0.40│ 0.43│ 0.44│ 0.75│ 0.78│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.07│ -0.01│ 0.28│ 0.15│ 0.10│ -0.03│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 1.87│ 3.91│ 3.74│ 3.18│ 2.87│ 3.06│
│存货周转率 │ 0.59│ 1.49│ 1.63│ 1.49│ 1.46│ 1.26│
│流动资产周转率 │ 0.19│ 0.56│ 0.80│ 0.81│ 0.77│ 0.71│
│固定资产周转率 │ 1.84│ 4.18│ 3.78│ 6.00│ 83.61│ 67.26│
│总资产周转率 │ 0.17│ 0.48│ 0.64│ 0.64│ 0.63│ 0.64│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 1.87│ 0.76│ 3.91│ 2.63│ 1.59│ 0.63│
│存货周转率 │ 0.59│ 0.22│ 1.49│ 0.92│ 0.63│ 0.25│
│流动资产周转率 │ 0.19│ 0.07│ 0.56│ 0.37│ 0.30│ 0.12│
│固定资产周转率 │ 1.84│ 0.72│ 4.18│ 2.74│ 1.66│ 0.65│
│总资产周转率 │ 0.17│ 0.07│ 0.48│ 0.32│ 0.25│ 0.10│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.72│ 10.74│ 20.57│ 21.02│ 18.47│ 19.61│
│销售毛利率 │ 40.11│ 42.98│ 43.63│ 42.77│ 40.16│ 46.81│
│营业利润率 │ 17.61│ 22.05│ 21.77│ 21.24│ 19.29│ 19.65│
│销售净利率 │ 15.51│ 19.47│ 19.24│ 18.72│ 16.10│ 17.48│
│总资产净利率 │ 2.61│ 9.31│ 12.23│ 11.89│ 10.16│ 11.21│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 3.72│ 1.12│ 10.74│ 7.09│ 7.42│ 2.74│
│销售毛利率 │ 40.11│ 40.77│ 42.98│ 42.89│ 42.87│ 41.15│
│营业利润率 │ 17.61│ 13.54│ 22.05│ 21.45│ 19.93│ 17.24│
│销售净利率 │ 15.51│ 12.23│ 19.47│ 19.00│ 17.56│ 15.59│
│总资产净利率 │ 2.61│ 0.80│ 9.31│ 6.01│ 4.31│ 1.54│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 8.05│ 7.45│ 19.85│ 14.80│ 9.76│ 10.49│
│营业利润增长率 │ -4.53│ 8.86│ 22.82│ 26.42│ 7.73│ -9.24│
│净利润增长率 │ -4.61│ 8.69│ 23.18│ 33.53│ 1.06│ -6.24│
│净资产增长率 │ -1.41│ 108.19│ 25.89│ 17.34│ 7.26│ 13.31│
│总资产增长率 │ -2.81│ 62.28│ 19.49│ 19.97│ 7.80│ 15.70│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 8.05│ 6.95│ 7.45│ 10.34│ 13.91│ 12.02│
│营业利润增长率 │ -4.53│ -16.01│ 8.86│ 7.95│ 23.11│ 16.85│
│净利润增长率 │ -4.61│ -16.16│ 8.69│ 7.60│ 20.57│ 15.91│
│净资产增长率 │ -1.41│ 1.13│ 108.19│ 100.02│ 8.01│ 2.81│
│总资产增长率 │ -2.81│ -0.96│ 62.28│ 57.75│ 3.26│ -0.05│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │--- │ 53858.57│ 55436.43│ -2.85│
│应收款项 │--- │ 15365.78│ 17043.25│ -9.84│
│合同资产 │--- │ 616.57│ 885.55│ -30.37│
│存货 │公司生产规模扩大│ 31445.72│ 30332.92│ 3.67│
│ │，相应的存货规模│ │ │ │
│ │增加 │ │ │ │
│投资性房地产│--- │ 61.24│ 64.25│ -4.69│
│固定资产 │--- │ 16280.64│ 16736.81│ -2.73│
│在建工程 │--- │ 45.27│ 0.00│ ---│
│使用权资产 │--- │ 46.08│ 86.76│ -46.89│
│合同负债 │--- │ 34437.61│ 35621.25│ -3.32│
│租赁负债 │--- │ 0.00│ 14.68│ -100.00│
│交易性金融资│--- │ 53506.94│ 56000.00│ -4.45│
│产 │ │ │ │ │
│应付账款 │--- │ 12676.32│ 11913.89│ 6.40│
│营业收入 │--- │ 30348.49│ 28088.19│ 8.05│
│营业成本 │--- │ 18175.37│ 16046.95│ 13.26│
│销售费用 │--- │ 4287.64│ 4186.39│ 2.42│
│管理费用 │--- │ 1613.93│ 1568.67│ 2.89│
│财务费用 │--- │ -237.48│ -304.08│ 21.90│
│所得税费用 │--- │ 590.56│ 674.51│ -12.45│
│研发投入 │--- │ 2332.69│ 2099.20│ 11.12│
│经营活动产生│--- │ 3550.47│ 4783.69│ -25.78│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│报告期收回投资收│ 2338.35│ -532.57│ 539.07│
│的现金流量净│到的现金及收到的│ │ │ │
│额 │投资收益增加 │ │ │ │
│筹资活动产生│分配现金股利较去│ -6383.63│ -144.72│ -4310.98│
│的现金流量净│年同期增加 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│--- │ -494.81│ 4106.40│ -112.05│
│价物净增加额│ │ │ │ │
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截止日期:2026-03-31
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│财务费用 │本期利息收入减少│ -97.80│ -159.42│ 38.65│
│其他收益 │本期收到政府补助│ 778.14│ 1058.55│ -26.49│
│ │减少 │ │ │ │
│投资收益 │本期收到投资收益│ 248.45│ ---│ ---│
│ │增加 │ │ │ │
│信用减值损失│本期冲回的应收账│ 129.27│ 176.37│ -26.70│
│ │款计提的减值损失│ │ │ │
│ │较上年同期下降 │ │ │ │
│资产减值损失│本期计提存货跌价│ -338.37│ -45.88│ -637.58│
│ │准备增加 │ │ │ │
│经营活动产生│本期支付各项税费│ -692.10│ -1313.13│ 47.29│
│的现金流量净│减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│本期构建固定资产│ -1136.13│ -314.43│ -261.33│
│的现金流量净│支付的资金及购买│ │ │ │
│额 │结构性存款投入的│ │ │ │
│ │资金增加 │ │ │ │
│筹资活动产生│本期支付的租赁付│ -29.27│ -30.73│ 4.76│
│的现金流量净│款额减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│货币资金 │本期购买结构性存│ 53013.48│ 55436.43│ -4.37│
│ │款及支付上年度年│ │ │ │
│ │终奖 │ │ │ │
│交易性金融资│本期购买结构性存│ 56800.00│ 56000.00│ 1.43│
│产 │款增加 │ │ │ │
│应收票据 │期末持有的一般信│ 470.61│ 569.15│ -17.31│
│ │用等级的承兑汇票│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│应收款项 │本期应收账款回款│ 14409.28│ 17043.25│ -15.45│
│ │增加 │ │ │ │
│其他应收款 │本期投标保证金增│ 385.33│ 301.14│ 27.96│
│ │加 │ │ │ │
│存货 │业务规模增加 │ 33633.57│ 30332.92│ 10.88│
│合同资产 │本期一年以内的应│ 713.76│ 885.55│ -19.40│
│ │收质保金重分类减│ │ │ │
│ │少 │ │ │ │
│其他非流动资│本期应收质保金重│ 1470.02│ 1299.98│ 13.08│
│产 │分类增加 │ │ │ │
│使用权资产 │本期使用权资产累│ 65.71│ 86.76│ -24.26│
│ │计折旧计提 │ │ │ │
│其他流动资产│本期预付税款重分│ 113.24│ 56.89│ 99.07│
│ │类增加 │ │ │ │
│应付职工薪酬│本期发放上年年终│ 2299.11│ 4692.23│ -51.00│
│ │奖 │ │ │ │
│应交税费 │本期缴纳上年四季│ 59.36│ 1422.83│ -95.83│
│ │度税款 │ │ │ │
│其他流动负债│本期末票据背书还│ 340.15│ 446.41│ -23.80│
│ │原应付款项减少 │ │ │ │
│租赁负债 │本期租赁负债重分│ ---│ 14.68│ -100.00│
│ │类至一年内到期的│ │ │ │
│ │非流动负债 │ │ │ │
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 53858.57│ 55436.43│ 43341.20│ 31607.25│ 19306.88│ 25246.15│
│存货 │ 31445.72│ 30332.92│ 23793.51│ 21810.13│ 20305.42│ 18818.55│
│应收票据及应收账款 │ 15531.25│ 17612.40│ 19313.67│ 17114.11│ 19942.02│ 15669.51│
│合同资产 │ 616.57│ 885.55│ 1128.26│ 646.45│ 686.33│ 948.75│
│预付款项 │ 1867.69│ 1690.10│ 1376.08│ 745.84│ 832.36│ 704.30│
│其他应收款 │ 250.47│ 301.14│ 399.41│ 411.75│ 364.61│ 423.82│
│流动资产合计 │ 157636.63│ 162523.30│ 91924.63│ 73114.44│ 61961.22│ 61869.43│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 16280.64│ 16736.81│ 17079.44│ 17745.72│ 563.62│ 580.49│
│在建工程 │ 45.27│ ---│ ---│ ---│ 12724.41│ 6945.60│
│无形资产 │ 1558.73│ 1571.44│ 1612.30│ 1652.83│ 1675.56│ 1720.37│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 20120.77│ 20365.11│ 20776.29│ 21201.30│ 16652.70│ 11054.94│
│资产总计 │ 177757.40│ 182888.41│ 112700.92│ 94315.74│ 78613.92│ 72924.37│
│应付票据及应付账款 │ 12676.32│ 11913.89│ 14588.95│ 13839.78│ 8195.25│ 6976.76│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 34437.61│ 35621.25│ 29561.22│ 26464.95│ 23612.23│ 20728.88│
│流动负债 │ 51389.91│ 54696.76│ 51059.35│ 45411.77│ 36905.44│ 33982.43│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 0.00│ 14.68│ 74.07│ 0.00│ 30.90│ 86.64│
│负债合计 │ 51389.91│ 54711.43│ 51133.42│ 45411.77│ 36936.34│ 34069.07│
│实收资本 │ 16288.00│ 16288.00│ 12216.00│ 12216.00│ 12216.00│ 12216.00│
│资本公积金 │ 50207.33│ 50207.33│ 1434.34│ 1434.34│ 1434.34│ 1424.34│
│盈余公积 │ 7484.45│ 7484.45│ 6108.00│ 5491.47│ 4463.43│ 3693.56│
│未分配利润 │ 52387.72│ 54197.20│ 41809.16│ 29762.16│ 23563.81│ 21521.40│
│少数股东权益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 126367.50│ 128176.98│ 61567.50│ 48903.97│ 41677.58│ 38855.30│
│股东权益合计 │ 126367.50│ 128176.98│ 61567.50│ 48903.97│ 41677.58│ 38855.30│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 53858.57│ 53013.48│ 55436.43│ 87426.00│ 47487.89│ 41699.94│
│存货 │ 31445.72│ 33633.57│ 30332.92│ 32958.38│ 27522.52│ 28350.79│
│应收票据及应收账款 │ 15531.25│ 14879.89│ 17612.40│ 16529.30│ 16710.31│ 16776.04│
│合同资产 │ 616.57│ 713.76│ 885.55│ 956.96│ 911.24│ 1002.72│
│预付款项 │ 1867.69│ 1189.18│ 1690.10│ 1765.45│ 1514.12│ 1120.10│
│其他应收款 │ 250.47│ 385.33│ 301.14│ 418.19│ 590.98│ 383.65│
│流动资产合计 │ 157636.63│ 160936.07│ 162523.30│ 157342.46│ 95865.20│ 92069.77│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 16280.64│ 16448.99│ 16736.81│ 16488.30│ 16753.12│ 16877.51│
│在建工程 │ 45.27│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│无形资产 │ 1558.73│ 1560.21│ 1571.44│ 1582.96│ 1593.67│ 1605.17│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 20120.77│ 20197.75│ 20365.11│ 20445.16│ 20504.50│ 20575.25│
│资产总计 │ 177757.40│ 181133.82│ 182888.41│ 177787.62│ 116369.70│ 112645.02│
│应付票据及应付账款 │ 12676.32│ 10029.21│ 11913.89│ 15842.72│ 13453.28│ 13093.17│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 34437.61│ 38272.81│ 35621.25│ 34174.68│ 32044.88│ 33038.83│
│流动负债 │ 51389.91│ 51505.02│ 54696.76│ 54603.04│ 49830.84│ 49302.28│
│长期借款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 0.00│ 0.00│ 14.68│ 39.93│ 38.11│ 43.66│
│负债合计 │ 51389.91│ 51505.02│ 54711.43│ 54642.97│ 49868.95│ 49345.94│
│实收资本 │ 16288.00│ 16288.00│ 16288.00│ 16288.00│ 12216.00│ 12216.00│
│资本公积金 │ 50207.33│ 50207.33│ 50207.33│ 50207.33│ 1434.34│ 1434.34│
│盈余公积 │ 7484.45│ 7484.45│ 7484.45│ 6108.00│ 6108.00│ 6108.00│
│未分配利润 │ 52387.72│ 55649.02│ 54197.20│ 50541.32│ 46742.40│ 43540.74│
│少数股东权益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 126367.50│ 129628.80│ 128176.98│ 123144.65│ 66500.75│ 63299.08│
│股东权益合计 │ 126367.50│ 129628.80│ 128176.98│ 123144.65│ 66500.75│ 63299.08│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 30348.49│ 70713.14│ 65810.43│ 54908.45│ 47828.13│ 43575.51│
│营业总成本 │ 26437.57│ 58234.78│ 53364.49│ 45461.37│ 40318.85│ 35481.93│
│营业税金及附加 │ 265.42│ 659.99│ 709.63│ 520.22│ 372.63│ 384.57│
│销售费用 │ 4287.64│ 9149.52│ 8317.69│ 7190.35│ 6148.43│ 6067.90│
│财务费用 │ -237.48│ -574.20│ -503.91│ -275.91│ -291.07│ -328.07│
│管理费用 │ 1613.93│ 3670.66│ 3148.45│ 2841.95│ 2327.04│ 2383.30│
│资产减值损失 │ -389.75│ -444.51│ -390.79│ -576.24│ -98.03│ -297.54│
│公允价值变动净收益 │ 6.94│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ 620.58│ 126.42│ ---│ ---│ ---│ ---│
│营业利润 │ 5345.75│ 15594.53│ 14325.81│ 11664.02│ 9226.65│ 8564.28│
│营业外收入 │ 8.07│ 43.54│ 70.85│ 35.72│ 38.45│ 8.43│
│营业外支出 │ 57.54│ 43.86│ 3.21│ 13.75│ 485.31│ 4.00│
│利润总额 │ 5296.28│ 15594.21│ 14393.45│ 11685.98│ 8779.80│ 8568.70│
│所得税 │ 590.56│ 1829.72│ 1729.91│ 1405.60│ 1081.12│ 951.08│
│净利润 │ 4705.72│ 13764.49│ 12663.53│ 10280.38│ 7698.68│ 7617.62│
│归属母公司净利润 │ 4705.72│ 13764.49│ 12663.53│ 10280.38│ 7698.68│ 7617.62│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 30348.49│ 11875.46│ 70713.14│ 45949.48│ 28088.19│ 11104.00│
│营业总成本 │ 26437.57│ 11084.79│ 58234.78│ 38610.13│ 23888.12│ 10378.42│
│营业税金及附加 │ 265.42│ 121.83│ 659.99│ 462.95│ 290.98│ 115.42│
│销售费用 │ 4287.64│ 2081.06│ 9149.52│ 6338.74│ 4186.39│ 2061.07│
│财务费用 │ -237.48│ -97.80│ -574.20│ -460.65│ -304.08│ -159.42│
│管理费用 │ 1613.93│ 799.93│ 3670.66│ 2673.61│ 1568.67│ 756.78│
│资产减值损失 │ -389.75│ -338.37│ -444.51│ -341.36│ -273.33│ -45.88│
│公允价值变动净收益 │ 6.94│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ 620.58│ 248.45│ 126.42│ 27.64│ 6.60│ ---│
│营业利润 │ 5345.75│ 1608.16│ 15594.53│ 9854.26│ 5599.18│ 1914.62│
│营业外收入 │ 8.07│ 6.58│ 43.54│ 38.34│ 10.98│ 5.25│
│营业外支出 │ 57.54│ 2.94│ 43.86│ 42.51│ 2.41│ 0.41│
│利润总额 │ 5296.28│ 1611.81│ 15594.21│ 9850.09│ 5607.75│ 1919.47│
│所得税 │ 590.56│ 159.99│ 1829.72│ 1117.93│ 674.51│ 187.89│
│净利润 │ 4705.72│ 1451.82│ 13764.49│ 8732.16│ 4933.24│ 1731.58│
│归属母公司净利润 │ 4705.72│ 1451.82│ 13764.49│ 8732.16│ 4933.24│ 1731.58│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 35042.23│ 88314.77│ 71589.32│ 66435.75│ 50987.24│ 51668.90│
│经营活动现金流出 │ 31491.76│ 72739.40│ 56419.19│ 48399.84│ 48298.01│ 42991.52│
│经营活动现金流量净额│ 3550.47│ 15575.37│ 15170.13│ 18035.91│ 2689.23│ 8677.38│
│投资活动现金流入 │ 164257.80│ 44235.51│ 0.00│ 0.18│ 0.00│ ---│
│投资活动现金流出 │ 161919.46│ 101221.72│ 2687.85│ 3271.21│ 3831.34│ 6289.45│
│投资活动现金流量净额│ 2338.35│ -56986.21│ -2687.85│ -3271.03│ -3831.34│ -6289.45│
│筹资活动现金流入 │ 243.98│ 56195.52│ 0.00│ 0.00│ 10.00│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 6627.61│ 3067.61│ 374.63│ 3589.94│ 4987.39│ 3367.37│
│筹资活动现金流量净额│ -6383.63│ 53127.91│ -374.63│ -3589.94│ -4977.39│ -3367.37│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ -494.81│ 11717.07│ 12107.65│ 11174.93│ -6119.50│ -979.44│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 35042.23│ 19069.47│ 88314.77│ 60741.38│ 37927.44│ 19079.83│
│经营活动现金流出 │ 31491.76│ 19761.57│ 72739.40│ 52323.71│ 33143.75│ 20392.96│
│经营活动现金流量净额│ 3550.47│ -692.10│ 15575.37│ 8417.68│ 4783.69│ -1313.13│
│投资活动现金流入 │ 164257.80│ 63263.35│ 44235.51│ 12329.30│ 3006.99│ 0.00│
│投资活动现金流出 │ 161919.46│ 64399.48│ 101221.72│ 29917.38│ 3539.57│ 314.43│
│投资活动现金流量净额│ 2338.35│ -1136.13│ -56986.21│ -17588.08│ -532.57│ -314.43│
│筹资活动现金流入 │ 243.98│ ---│ 56195.52│ 56195.52│ ---│ 0.00│
│筹资活动现金流出 │ 6627.61│ 29.27│ 3067.61│ 2978.74│ 144.72│ 30.73│
│筹资活动现金流量净额│ -6383.63│ -29.27│ 53127.91│ 53216.78│ -144.72│ -30.73│
│汇率变动对现金的影响│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│现金及等价物净增加额│ -494.81│ -1857.50│ 11717.07│ 44046.38│ 4106.40│ -1658.29│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 11104.00│ 15.70│ 1731.58│ 12.58│
│二季报 │ 16984.19│ 24.02│ 3201.67│ 23.26│
│三季报 │ 17861.29│ 25.26│ 3798.92│ 27.60│
│四季报 │ 24763.65│ 35.02│ 5032.33│ 36.56│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 9912.57│ 15.06│ 1493.89│ 11.80│
│二季报 │ 14746.61│ 22.41│ 2597.58│ 20.51│
│三季报 │ 16984.43│ 25.81│ 4024.05│ 31.78│
│四季报 │ 24166.82│ 36.72│ 4548.02│ 35.91│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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