财务分析☆ ◇300876 蒙泰高新 更新日期：2026-09-12◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ -1669.66│ -6194.47│ -6454.60│ 2147.77│ 4961.88│ 6918.27│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ -6454.60│ 2147.77│ 4964.93│ 6918.27│
│净利润增长率(%) │ 50.60│ 4.03│ -400.53│ -56.74│ -28.28│ -13.60│
│扣非净利润(万) │ -1717.38│ -7020.90│ -6618.15│ 1675.45│ 4539.96│ 5501.31│
│营业总收(未调整:万) │ 25685.44│ 51750.83│ 49250.03│ 45458.54│ 39438.64│ 39674.64│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 49250.03│ 45458.54│ 39438.64│ 39674.64│
│总营收同比增长率(%) │ 5.42│ 5.08│ 8.34│ 15.26│ -0.59│ 7.31│
│加权净资产收益率(%) │ -1.65│ -7.41│ -7.65│ 2.59│ 6.10│ 8.85│
│资产负债比率(%) │ 40.54│ 40.70│ 47.35│ 33.98│ 28.02│ 14.07│
│净利润现金含量(%) │ -46.62│ -127.44│ 61.81│ 224.15│ 87.92│ 79.61│
│基本每股收益(元) │ -0.1102│ -0.6295│ -0.6753│ 0.2237│ 0.5172│ 0.7207│
│每股收益-扣除(元) │ -0.1134│ -0.7135│ -0.6925│ 0.1745│ 0.4729│ 0.5700│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.1098│ -0.5698│ -0.6723│ 0.2237│ 0.5169│ 0.7207│
│每股资本公积金(元) │ 4.9293│ 7.2541│ 4.7645│ 4.7704│ 4.7372│ 4.7350│
│每股未分配利润(元) │ 0.5114│ 0.8688│ 1.6291│ 2.5005│ 2.5020│ 2.3356│
│每股净资产(元) │ 6.6611│ 9.3892│ 7.6952│ 8.6975│ 8.6369│ 8.4179│
│每股经营现金流量(元)│ 0.0512│ 0.7261│ -0.4156│ 0.5015│ 0.4544│ 0.5737│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ -1669.66│ -854.28│ -6194.47│ -5113.49│ -3379.95│ -1107.82│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ -3379.95│ -1107.82│
│净利润增长率(%) │ 50.60│ 22.89│ 4.03│ -73.25│ -94.56│ -11.17│
│扣非净利润(万) │ -1717.38│ -888.99│ -7020.90│ -5649.27│ -3885.18│ -1581.53│
│营业总收(未调整:万) │ 25685.44│ 11959.06│ 51750.83│ 38017.05│ 24363.95│ 11649.24│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 24363.95│ 11649.24│
│总营收同比增长率(%) │ 5.42│ 2.66│ 5.08│ 10.93│ 8.91│ 17.60│
│加权净资产收益率(%) │ -1.65│ -0.84│ -7.41│ -6.60│ -4.32│ -1.36│
│资产负债比率(%) │ 40.54│ 39.73│ 40.70│ 48.63│ 49.20│ 47.38│
│净利润现金含量(%) │ -46.62│ -340.77│ -127.44│ -26.70│ 58.39│ 181.30│
│基本每股收益(元) │ -0.1102│ -0.0786│ -0.6295│ -0.5326│ -0.3521│ -0.1154│
│每股收益-扣除(元) │ -0.1134│ -0.0818│ -0.7135│ -0.5688│ -0.4047│ -0.1647│
│每股收益-摊薄(元) │ -0.1098│ -0.0786│ -0.5698│ -0.5148│ -0.3521│ -0.1154│
│每股资本公积金(元) │ 4.9293│ 7.2836│ 7.2541│ 5.5449│ 4.7645│ 4.7645│
│每股未分配利润(元) │ 0.5114│ 0.7902│ 0.8688│ 1.0598│ 1.2770│ 1.5137│
│每股净资产(元) │ 6.6611│ 9.3683│ 9.3892│ 7.8962│ 7.3431│ 7.5798│
│每股经营现金流量(元)│ 0.0512│ 0.2678│ 0.7261│ 0.1375│ -0.2056│ -0.2092│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.00│ 1.10│ 0.89│ 2.86│ 9.21│ 6.21│
│速动比率 │ 0.75│ 0.88│ 0.69│ 2.61│ 8.30│ 5.88│
│资产负债比率(%) │ 40.54│ 40.70│ 47.35│ 33.98│ 28.02│ 14.07│
│产权比率 │ 0.76│ 0.75│ 0.99│ 0.56│ 0.39│ 0.16│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.02│ 0.24│ -0.08│ 0.27│ 0.56│ 0.51│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 1.00│ 1.02│ 1.10│ 1.15│ 1.31│ 1.48│
│速动比率 │ 0.75│ 0.79│ 0.88│ 0.86│ 0.96│ 1.06│
│资产负债比率(%) │ 40.54│ 39.73│ 40.70│ 48.63│ 49.20│ 47.38│
│产权比率 │ 0.76│ 0.73│ 0.75│ 1.05│ 1.08│ 1.00│
│现金流比率(短期债务)% │ 0.02│ 0.10│ 0.24│ 0.05│ -0.06│ -0.08│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.53│ 3.94│ 3.74│ 4.43│ 5.23│ 6.90│
│存货周转率 │ 3.18│ 6.03│ 6.52│ 6.45│ 5.81│ 9.67│
│流动资产周转率 │ 0.75│ 1.32│ 1.06│ 0.75│ 0.57│ 0.60│
│固定资产周转率 │ 0.39│ 0.76│ 0.89│ 1.98│ 7.48│ 7.88│
│总资产周转率 │ 0.14│ 0.29│ 0.31│ 0.34│ 0.36│ 0.46│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 2.53│ 1.14│ 3.94│ 2.75│ 1.67│ 0.80│
│存货周转率 │ 3.18│ 1.66│ 6.03│ 4.11│ 2.31│ 1.08│
│流动资产周转率 │ 0.75│ 0.36│ 1.32│ 0.99│ 0.59│ 0.29│
│固定资产周转率 │ 0.39│ 0.18│ 0.76│ 0.55│ 0.35│ 0.17│
│总资产周转率 │ 0.14│ 0.06│ 0.29│ 0.22│ 0.15│ 0.07│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -1.65│ -6.07│ -8.07│ 2.40│ 5.57│ 8.56│
│销售毛利率 │ 5.92│ 3.01│ 7.73│ 18.52│ 21.50│ 23.08│
│营业利润率 │ -6.80│ -12.47│ -13.75│ 4.92│ 15.44│ 19.85│
│销售净利率 │ -6.90│ -12.38│ -13.94│ 4.34│ 12.58│ 17.44│
│总资产净利率 │ -0.94│ -3.60│ -4.38│ 1.46│ 4.56│ 8.02│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ -1.65│ -0.84│ -6.07│ -6.19│ -4.41│ -1.40│
│销售毛利率 │ 5.92│ 1.76│ 3.01│ 3.00│ 3.91│ 4.94│
│营业利润率 │ -6.80│ -7.83│ -12.47│ -13.65│ -14.08│ -10.19│
│销售净利率 │ -6.90│ -7.83│ -12.38│ -13.62│ -13.98│ -10.22│
│总资产净利率 │ -0.94│ -0.50│ -3.60│ -3.00│ -2.04│ -0.72│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 5.42│ 5.08│ 8.34│ 15.26│ -0.59│ 7.31│
│营业利润增长率 │ 49.07│ 4.77│ -402.83│ -63.27│ -22.68│ -15.19│
│净利润增长率 │ 50.60│ 4.03│ -400.53│ -56.74│ -28.28│ -13.60│
│净资产增长率 │ -0.79│ 27.61│ -10.74│ 0.61│ 10.17│ 6.59│
│总资产增长率 │ -0.02│ 13.27│ 13.71│ 18.68│ 31.51│ 19.82│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 5.42│ 2.66│ 5.08│ 10.93│ 8.91│ 17.60│
│营业利润增长率 │ 49.07│ 21.17│ 4.77│ -61.89│ -76.36│ -19.09│
│净利润增长率 │ 50.60│ 22.89│ 4.03│ -73.25│ -94.56│ -11.17│
│净资产增长率 │ -0.79│ -0.22│ 27.61│ 3.35│ -4.23│ -1.38│
│总资产增长率 │ -0.02│ -1.56│ 13.27│ 6.71│ 0.51│ -0.73│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │--- │ 3528.22│ 8678.91│ -59.35│
│应收款项 │--- │ 8611.86│ 11709.25│ -26.45│
│存货 │--- │ 8013.03│ 7195.28│ 11.37│
│固定资产 │--- │ 65123.44│ 66787.98│ -2.49│
│在建工程 │控股公司碳纤维项│ 46944.57│ 28550.03│ 64.43│
│ │目转入在建工程增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│短期借款 │--- │ 14290.89│ 15810.81│ -9.61│
│合同负债 │--- │ 144.44│ 152.70│ -5.41│
│长期借款 │--- │ 39005.30│ 39031.75│ -0.07│
│营业收入 │--- │ 25685.44│ 24363.95│ 5.42│
│营业成本 │--- │ 24165.08│ 23411.90│ 3.22│
│销售费用 │--- │ 200.66│ 167.47│ 19.82│
│管理费用 │--- │ 1914.71│ 1705.37│ 12.28│
│财务费用 │报告期前可转债已│ 292.88│ 1503.03│ -80.51│
│ │全部实现转股和赎│ │ │ │
│ │回，对比上年同期│ │ │ │
│ │可转债费用化利息│ │ │ │
│ │减少 │ │ │ │
│所得税费用 │缴纳2022年、2023│ 10.38│ -22.92│ 145.29│
│ │年企业所得税 │ │ │ │
│研发投入 │--- │ 1006.92│ 954.44│ 5.50│
│经营活动产生│应收账款回款增加│ 778.35│ -1973.47│ 139.44│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│控股孙公司广东纳│ -8349.96│ -4155.23│ -100.95│
│的现金流量净│塔和甘肃纳塔支付│ │ │ │
│额 │设备工程等款项增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│筹资活动产生│--- │ 3881.59│ 4135.29│ -6.13│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│控股孙公司广东纳│ -3746.34│ -1988.70│ -88.38│
│价物净增加额│塔和甘肃纳塔支付│ │ │ │
│ │设备工程等款项增│ │ │ │
│ │加 │ │ │ │
│税金及附加 │计提的房产税增加│ 330.86│ 243.61│ 35.81│
└──────┴────────┴──────┴────────┴──────┘
截止日期:2026-03-31
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │报告期控股公司碳│ 6044.60│ 8678.91│ -30.35│
│ │纤维项目持续投入│ │ │ │
│应收票据 │报告期末已背书非│ 1486.88│ 1000.15│ 48.67│
│ │6+9银行不能终止 │ │ │ │
│ │确认增加 │ │ │ │
│应收款项融资│报告期库存未到期│ 290.45│ 832.06│ -65.09│
│ │票据6+9银行减少 │ │ │ │
│预付款项 │报告期支付的购买│ 1987.97│ 1160.02│ 71.37│
│ │原材料款未到货 │ │ │ │
│合同负债 │报告期客户预收款│ 224.35│ 152.70│ 46.92│
│ │增加 │ │ │ │
│应付职工薪酬│上年末计提年终奖│ 643.37│ 1201.92│ -46.47│
│ │在报告期内发放 │ │ │ │
│应交税费 │确认的先进制造业│ 24.85│ 98.82│ -74.85│
│ │企业增值税加计抵│ │ │ │
│ │减暂未抵扣 │ │ │ │
│其他应付款 │上期收员工持股计│ 86.31│ 154.72│ -44.22│
│ │划款项于本期过户│ │ │ │
│财务费用 │报告期对比上年度│ 138.50│ 789.79│ -82.46│
│ │减少可转债费用化│ │ │ │
│ │利息 │ │ │ │
│其他收益 │收到政府补助资金│ 104.33│ 253.21│ -58.80│
│ │减少 │ │ │ │
│投资收益 │上年度出售参股公│ -9.43│ 287.27│ -103.28│
│ │司股权确认的投资│ │ │ │
│ │收益 │ │ │ │
│信用减值损失│应收账款计提的坏│ 151.61│ 1.51│ 9959.46│
│ │账准备减少 │ │ │ │
│资产减值损失│存货跌价准备转回│ 338.92│ 183.54│ 84.66│
│营业外收入 │报告期对比上年度│ 0.00│ 3.28│ -100.00│
│ │减少子公司公积金│ │ │ │
│ │公摊面积款及房改│ │ │ │
│ │房维修金退回款 │ │ │ │
│营业外支出 │报告期对比上年度│ 0.01│ 0.39│ -96.88│
│ │减少子公司滞纳金│ │ │ │
│所得税费用 │报告期业绩下滑，│ 0.54│ 6.21│ -91.24│
│ │所得税减少 │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│货币资金 │ 3528.22│ 8678.91│ 7943.01│ 18103.66│ 40569.60│ 24289.19│
│存货 │ 8013.03│ 7195.28│ 9441.79│ 4500.02│ 6985.44│ 3669.46│
│应收票据及应收账款 │ 10073.85│ 12709.39│ 15340.68│ 12346.08│ 9312.55│ 6623.70│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 2765.42│ 1160.02│ 912.98│ 1416.84│ 3483.80│ 6377.90│
│其他应收款 │ 106.65│ 675.67│ 652.31│ 2188.68│ 34.43│ 74.14│
│流动资产合计 │ 32353.14│ 36028.45│ 42427.22│ 50126.33│ 71195.94│ 67456.81│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ 2309.43│ 582.91│ 115.03│
│固定资产净额 │ 65123.44│ 66787.98│ 69836.75│ 40831.89│ 4976.98│ 5565.87│
│在建工程 │ 46944.57│ 28550.03│ 5408.85│ 30697.46│ 25810.33│ 4340.57│
│无形资产 │ 20970.02│ 21264.78│ 21825.88│ 6005.66│ 4882.45│ 5923.16│
│商誉 │ ---│ ---│ 328.09│ 1283.54│ ---│ ---│
│非流动资产合计 │ 156688.42│ 153041.95│ 124487.83│ 96661.44│ 52491.80│ 26592.28│
│资产总计 │ 189041.56│ 189070.41│ 166915.05│ 146787.76│ 123687.75│ 94049.09│
│应付票据及应付账款 │ 7722.44│ 10712.93│ 5234.83│ 5181.82│ 1144.03│ 1066.74│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 144.44│ 152.70│ 557.06│ 751.59│ 799.40│ 1035.35│
│流动负债 │ 32337.75│ 32731.18│ 47504.67│ 17513.34│ 7733.82│ 10854.10│
│长期借款 │ 39005.30│ 39031.75│ 4016.00│ 6377.02│ 2650.00│ 1900.00│
│长期应付款 │ 4400.00│ 4400.00│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 44302.30│ 44214.65│ 31532.85│ 32364.30│ 26920.61│ 2383.12│
│负债合计 │ 76640.06│ 76945.83│ 79037.51│ 49877.64│ 34654.44│ 13237.22│
│实收资本 │ 15203.76│ 10871.99│ 9600.23│ 9600.21│ 9600.00│ 9600.00│
│资本公积金 │ 74943.83│ 78866.66│ 45739.87│ 45796.53│ 45476.94│ 45456.12│
│盈余公积 │ 4095.70│ 4095.70│ 4095.70│ 4095.70│ 3818.65│ 3334.10│
│未分配利润 │ 7775.56│ 9445.22│ 15639.69│ 24005.14│ 24018.99│ 22421.65│
│少数股东权益 │ 11127.40│ 10044.91│ 7884.63│ 7295.12│ ---│ ---│
│归属母公司权益 │ 101274.11│ 102079.67│ 79992.90│ 89615.01│ 89033.31│ 80811.87│
│股东权益合计 │ 112401.51│ 112124.58│ 87877.54│ 96910.13│ 89033.31│ 80811.87│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 3528.22│ 6044.60│ 8678.91│ 4211.54│ 6014.78│ 5698.06│
│存货 │ 8013.03│ 6988.49│ 7195.28│ 8499.77│ 10843.50│ 11137.71│
│应收票据及应收账款 │ 10073.85│ 10672.09│ 12709.39│ 14446.60│ 15785.95│ 15715.03│
│合同资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│预付款项 │ 2765.42│ 1987.97│ 1160.02│ 789.81│ 1730.10│ 1550.37│
│其他应收款 │ 106.65│ 603.30│ 675.67│ 677.04│ 713.40│ 738.19│
│流动资产合计 │ 32353.14│ 31106.24│ 36028.45│ 34053.32│ 39930.99│ 39258.80│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│固定资产净额 │ 65123.44│ 65627.05│ 66787.98│ 67410.45│ 68713.48│ 69055.38│
│在建工程 │ 46944.57│ 34357.49│ 28550.03│ 13806.23│ 10176.02│ 6719.40│
│无形资产 │ 20970.02│ 21117.40│ 21264.78│ 21412.18│ 21559.59│ 21678.95│
│商誉 │ ---│ ---│ ---│ 328.09│ 328.09│ 328.09│
│非流动资产合计 │ 156688.42│ 155014.72│ 153041.95│ 144053.88│ 127842.26│ 126440.66│
│资产总计 │ 189041.56│ 186120.97│ 189070.41│ 178107.20│ 167773.25│ 165699.46│
│应付票据及应付账款 │ 7722.44│ 11288.26│ 10712.93│ 5850.80│ 6285.83│ 4578.34│
│预收款项 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 144.44│ 224.35│ 152.70│ 466.45│ 484.30│ 574.89│
│流动负债 │ 32337.75│ 30554.19│ 32731.18│ 29730.93│ 30416.75│ 26592.87│
│长期借款 │ 39005.30│ 38046.46│ 39031.75│ 35675.42│ 23696.50│ 23946.50│
│长期应付款 │ 4400.00│ 4400.00│ 4400.00│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 44302.30│ 43389.66│ 44214.65│ 56879.77│ 52135.89│ 51919.88│
│负债合计 │ 76640.06│ 73943.85│ 76945.83│ 86610.70│ 82552.64│ 78512.75│
│实收资本 │ 15203.76│ 10871.99│ 10871.99│ 9932.37│ 9600.23│ 9600.23│
│资本公积金 │ 74943.83│ 79186.81│ 78866.66│ 55073.76│ 45739.98│ 45739.87│
│盈余公积 │ 4095.70│ 4095.70│ 4095.70│ 4095.70│ 4095.70│ 4095.70│
│未分配利润 │ 7775.56│ 8590.94│ 9445.22│ 10526.20│ 12259.75│ 14531.87│
│少数股东权益 │ 11127.40│ 10324.92│ 10044.91│ 8821.71│ 8607.55│ 8301.63│
│归属母公司权益 │ 101274.11│ 101852.20│ 102079.67│ 82674.79│ 76613.06│ 78885.08│
│股东权益合计 │ 112401.51│ 112177.12│ 112124.58│ 91496.50│ 85220.61│ 87186.71│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 25685.44│ 51750.83│ 49250.03│ 45458.54│ 39438.64│ 39674.64│
│营业总成本 │ 27911.11│ 59103.16│ 54778.61│ 43307.77│ 33710.00│ 33243.70│
│营业税金及附加 │ 330.86│ 537.88│ 497.96│ 130.12│ 56.74│ 112.69│
│销售费用 │ 200.66│ 308.90│ 378.30│ 422.26│ 237.59│ 243.02│
│财务费用 │ 292.88│ 2426.59│ 2207.71│ 142.01│ -270.19│ -360.33│
│管理费用 │ 1914.71│ 3686.90│ 4363.68│ 3597.72│ 1253.23│ 1069.11│
│资产减值损失 │ 103.19│ -322.35│ -1424.18│ -48.20│ -6.83│ -7.20│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ -13.43│ 279.53│ 5.18│ 79.91│ 384.63│ 698.51│
│营业利润 │ -1746.71│ -6450.82│ -6774.17│ 2236.94│ 6089.71│ 7875.66│
│营业外收入 │ 0.00│ 9.13│ 1.42│ 0.54│ 0.00│ 0.92│
│营业外支出 │ 15.08│ 9.16│ 139.62│ 49.63│ 510.40│ 11.57│
│利润总额 │ -1761.79│ -6450.85│ -6912.37│ 2187.86│ 5579.31│ 7865.02│
│所得税 │ 10.38│ -41.65│ -47.44│ 213.14│ 617.43│ 946.75│
│净利润 │ -1772.17│ -6409.20│ -6864.92│ 1974.71│ 4961.88│ 6918.27│
│归属母公司净利润 │ -1669.66│ -6194.47│ -6454.60│ 2147.77│ 4961.88│ 6918.27│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 25685.44│ 11959.06│ 51750.83│ 38017.05│ 24363.95│ 11649.24│
│营业总成本 │ 27911.11│ 13491.58│ 59103.16│ 43657.78│ 27985.82│ 13562.27│
│营业税金及附加 │ 330.86│ 107.20│ 537.88│ 371.34│ 243.61│ 92.88│
│销售费用 │ 200.66│ 96.48│ 308.90│ 252.88│ 167.47│ 98.73│
│财务费用 │ 292.88│ 138.50│ 2426.59│ 2301.24│ 1503.03│ 789.79│
│管理费用 │ 1914.71│ 977.43│ 3686.90│ 2330.13│ 1705.37│ 1014.84│
│资产减值损失 │ 103.19│ 338.92│ -322.35│ -303.18│ -370.95│ 183.54│
│公允价值变动净收益 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│投资收益 │ -13.43│ -9.43│ 279.53│ 305.79│ 299.50│ 287.27│
│营业利润 │ -1746.71│ -936.06│ -6450.82│ -5187.73│ -3429.55│ -1187.51│
│营业外收入 │ 0.00│ 0.00│ 9.13│ 2.92│ 0.00│ 3.28│
│营业外支出 │ 15.08│ 0.01│ 9.16│ 5.67│ 0.40│ 0.39│
│利润总额 │ -1761.79│ -936.07│ -6450.85│ -5190.49│ -3429.94│ -1184.62│
│所得税 │ 10.38│ 0.54│ -41.65│ -14.07│ -22.92│ 6.21│
│净利润 │ -1772.17│ -936.62│ -6409.20│ -5176.41│ -3407.03│ -1190.83│
│归属母公司净利润 │ -1669.66│ -854.28│ -6194.47│ -5113.49│ -3379.95│ -1107.82│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 28209.74│ 54788.85│ 46163.40│ 42902.15│ 40052.17│ 40545.40│
│经营活动现金流出 │ 27431.39│ 46894.57│ 50153.17│ 38087.94│ 35689.75│ 35037.68│
│经营活动现金流量净额│ 778.35│ 7894.28│ -3989.77│ 4814.21│ 4362.42│ 5507.72│
│投资活动现金流入 │ 1528.14│ 3082.51│ 24336.82│ 101613.62│ 91349.77│ 88105.28│
│投资活动现金流出 │ 9878.10│ 36333.92│ 48262.24│ 140555.46│ 103212.31│ 100720.38│
│投资活动现金流量净额│ -8349.96│ -33251.41│ -23925.42│ -38941.84│ -11862.54│ -12615.11│
│筹资活动现金流入 │ 18354.53│ 64620.03│ 45027.24│ 25780.42│ 42819.72│ 13637.51│
│筹资活动现金流出 │ 14472.93│ 40311.59│ 26388.51│ 13155.23│ 20026.20│ 7090.33│
│筹资活动现金流量净额│ 3881.59│ 24308.44│ 18638.74│ 12625.19│ 22793.52│ 6547.18│
│汇率变动对现金的影响│ -56.32│ 4.80│ 46.16│ -14.66│ 87.28│ -170.01│
│现金及等价物净增加额│ -3746.34│ -1043.88│ -9230.29│ -21517.09│ 15380.69│ -730.22│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 28209.74│ 13328.76│ 54788.85│ 38584.74│ 24019.74│ 11856.63│
│经营活动现金流出 │ 27431.39│ 10417.60│ 46894.57│ 37219.44│ 25993.21│ 13865.15│
│经营活动现金流量净额│ 778.35│ 2911.16│ 7894.28│ 1365.30│ -1973.47│ -2008.52│
│投资活动现金流入 │ 1528.14│ 747.62│ 3082.51│ 3416.09│ 662.29│ 450.58│
│投资活动现金流出 │ 9878.10│ 3902.62│ 36333.92│ 25083.14│ 4817.52│ 4377.50│
│投资活动现金流量净额│ -8349.96│ -3154.99│ -33251.41│ -21667.05│ -4155.23│ -3926.92│
│筹资活动现金流入 │ 18354.53│ 4866.16│ 64620.03│ 51164.61│ 33680.28│ 28456.70│
│筹资活动现金流出 │ 14472.93│ 7381.50│ 40311.59│ 34522.49│ 29544.99│ 24650.65│
│筹资活动现金流量净额│ 3881.59│ -2515.34│ 24308.44│ 16642.12│ 4135.29│ 3806.05│
│汇率变动对现金的影响│ -56.32│ -14.73│ 4.80│ 7.20│ 4.70│ 4.91│
│现金及等价物净增加额│ -3746.34│ -2773.90│ -1043.88│ -3652.43│ -1988.70│ -2124.48│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【10.环比分析】
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 11649.24│ 22.51│ -1107.82│ 17.88│
│二季报 │ 12714.71│ 24.57│ -2272.12│ 36.68│
│三季报 │ 13653.10│ 26.38│ -1733.55│ 27.99│
│四季报 │ 13733.78│ 26.54│ -1080.98│ 17.45│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
┌──────┬───────┬───────┬───────┬───────┐
│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 9906.01│ 20.11│ -996.50│ 15.44│
│二季报 │ 12464.89│ 25.31│ -740.70│ 11.48│
│三季报 │ 11898.92│ 24.16│ -1214.27│ 18.81│
│四季报 │ 14980.21│ 30.42│ -3503.13│ 54.27│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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