财务分析☆ ◇002392 北京利尔 更新日期：2026-09-12◇ 通达信沪深京F10
★本栏包括【1.主要财务指标】【2.偿债能力指标】【3.营运能力指标】【4.盈利能力指标】
【5.成长能力指标】【6.指标变动说明】【7.资产负债表摘要】【8.利润表摘要】
【9.现金流量表摘要】【10.环比分析】
【1.主要财务指标】
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│财务指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│ 无保留意见│
│归母净利(未调整:万) │ 38419.98│ 40097.39│ 31859.01│ 38992.34│ 25625.34│ 39776.17│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ 31859.01│ 39162.63│ 25626.82│ 39776.17│
│净利润增长率(%) │ 76.51│ 25.86│ -18.65│ 52.15│ -35.58│ -12.25│
│扣非净利润(万) │ 14446.11│ 23820.53│ 28316.43│ 35031.41│ 20827.41│ 36598.53│
│营业总收(未调整:万) │ 395623.23│ 697029.29│ 632660.31│ 564867.93│ 471936.11│ 491074.99│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ 632660.31│ 566583.21│ 471936.11│ 491074.99│
│总营收同比增长率(%) │ 14.45│ 10.17│ 11.66│ 19.69│ -3.90│ 13.92│
│加权净资产收益率(%) │ 6.38│ 7.20│ 5.97│ 7.71│ 5.40│ 9.09│
│资产负债比率(%) │ 43.12│ 43.46│ 39.39│ 38.20│ 34.34│ 32.24│
│净利润现金含量(%) │ -34.46│ 32.14│ 49.86│ -41.08│ 172.01│ -4.30│
│基本每股收益(元) │ 0.3200│ 0.3400│ 0.2700│ 0.3300│ 0.2200│ 0.3369│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1200│ 0.2000│ 0.2400│ 0.2900│ 0.1749│ 0.3100│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3227│ 0.3368│ 0.2676│ 0.3275│ 0.2153│ 0.3341│
│每股资本公积金(元) │ 0.8328│ 0.8328│ 0.8224│ 0.8419│ 0.8419│ 0.8327│
│每股未分配利润(元) │ 3.1288│ 2.8411│ 2.5564│ 2.3568│ 2.0700│ 1.8622│
│每股净资产(元) │ 5.1763│ 4.8939│ 4.5011│ 4.3962│ 4.1046│ 3.8787│
│每股经营现金流量(元)│ -0.1112│ 0.1083│ 0.1334│ -0.1345│ 0.3703│ -0.0144│
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┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│财务指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
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│审计意见 │ 未经审计│ 未经审计│ 无保留意见│ 未经审计│ 未经审计│ 未经审计│
│归母净利(未调整:万) │ 38419.98│ 13040.76│ 40097.39│ 34786.01│ 21765.93│ 12647.53│
│归母净利(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 21765.93│ 12647.53│
│净利润增长率(%) │ 76.51│ 3.11│ 25.86│ 12.28│ 0.18│ 49.35│
│扣非净利润(万) │ 14446.11│ 5935.25│ 23820.53│ 21202.31│ 12889.68│ 6761.43│
│营业总收(未调整:万) │ 395623.23│ 187530.43│ 697029.29│ 544552.19│ 345683.71│ 166935.36│
│营业总收(调整后:万) │ ---│ ---│ ---│ ---│ 345683.71│ 166935.36│
│总营收同比增长率(%) │ 14.45│ 12.34│ 10.17│ 9.16│ 8.22│ 10.54│
│加权净资产收益率(%) │ 6.38│ 2.21│ 7.20│ 6.30│ 3.98│ 2.33│
│资产负债比率(%) │ 43.12│ 42.42│ 43.46│ 42.54│ 41.49│ 39.00│
│净利润现金含量(%) │ -34.46│ -163.39│ 32.14│ -19.71│ -59.97│ -143.34│
│基本每股收益(元) │ 0.3200│ 0.1100│ 0.3400│ 0.2900│ 0.1800│ 0.1100│
│每股收益-扣除(元) │ 0.1200│ 0.0499│ 0.2000│ 0.1781│ 0.1100│ 0.0568│
│每股收益-摊薄(元) │ 0.3227│ 0.1095│ 0.3368│ 0.2922│ 0.1828│ 0.1062│
│每股资本公积金(元) │ 0.8328│ 0.8328│ 0.8328│ 0.8321│ 0.8224│ 0.8224│
│每股未分配利润(元) │ 3.1288│ 2.9506│ 2.8411│ 2.8163│ 2.7392│ 2.6626│
│每股净资产(元) │ 5.1763│ 5.0025│ 4.8939│ 4.8445│ 4.6728│ 4.6069│
│每股经营现金流量(元)│ -0.1112│ -0.1790│ 0.1083│ -0.0576│ -0.1096│ -0.1523│
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【2.偿债能力指标】
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.03│ 1.88│ 2.06│ 2.07│ 2.22│ 2.35│
│速动比率 │ 1.61│ 1.50│ 1.61│ 1.67│ 1.77│ 1.79│
│资产负债比率(%) │ 43.12│ 43.46│ 39.39│ 38.20│ 34.34│ 32.24│
│产权比率 │ 0.78│ 0.79│ 0.66│ 0.63│ 0.53│ 0.48│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.03│ 0.03│ 0.05│ -0.05│ 0.17│ -0.01│
└───────────┴─────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌───────────┬─────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│偿债能力指标 │2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├───────────┼─────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│流动比率 │ 2.03│ 1.92│ 1.88│ 1.99│ 2.02│ 2.09│
│速动比率 │ 1.61│ 1.52│ 1.50│ 1.59│ 1.60│ 1.67│
│资产负债比率(%) │ 43.12│ 42.42│ 43.46│ 42.54│ 41.49│ 39.00│
│产权比率 │ 0.78│ 0.76│ 0.79│ 0.76│ 0.73│ 0.65│
│现金流比率(短期债务)% │ -0.03│ -0.05│ 0.03│ -0.02│ -0.03│ -0.05│
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【3.营运能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
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│应收账款周转率 │ 1.37│ 2.64│ 2.49│ 2.49│ 2.71│ 3.59│
│存货周转率 │ 1.94│ 3.71│ 3.86│ 3.79│ 3.34│ 3.84│
│流动资产周转率 │ 0.47│ 0.92│ 0.93│ 0.92│ 0.89│ 1.02│
│固定资产周转率 │ 3.48│ 6.29│ 5.92│ 5.47│ 5.06│ 5.92│
│总资产周转率 │ 0.37│ 0.71│ 0.72│ 0.70│ 0.66│ 0.75│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│营运能力指标 │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│应收账款周转率 │ 1.37│ 0.63│ 2.64│ 1.98│ 1.29│ 0.61│
│存货周转率 │ 1.94│ 0.95│ 3.71│ 2.94│ 1.86│ 0.95│
│流动资产周转率 │ 0.47│ 0.23│ 0.92│ 0.72│ 0.48│ 0.24│
│固定资产周转率 │ 3.48│ 1.62│ 6.29│ 4.96│ 3.12│ 1.56│
│总资产周转率 │ 0.37│ 0.18│ 0.71│ 0.56│ 0.37│ 0.18│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【4.盈利能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 6.23│ 6.88│ 5.95│ 7.45│ 5.24│ 8.61│
│销售毛利率 │ 15.67│ 14.21│ 14.42│ 18.37│ 17.10│ 18.48│
│营业利润率 │ 10.70│ 6.46│ 5.96│ 7.98│ 5.82│ 9.08│
│销售净利率 │ 9.75│ 5.86│ 5.26│ 7.03│ 5.53│ 8.13│
│总资产净利率 │ 3.56│ 4.17│ 3.77│ 4.90│ 3.62│ 6.13│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│盈利能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│净资产收益率 │ 6.23│ 2.19│ 6.88│ 6.03│ 3.91│ 2.31│
│销售毛利率 │ 15.67│ 13.58│ 14.21│ 14.79│ 16.98│ 15.97│
│营业利润率 │ 10.70│ 7.67│ 6.46│ 7.29│ 7.12│ 9.32│
│销售净利率 │ 9.75│ 6.90│ 5.86│ 6.46│ 6.33│ 7.57│
│总资产净利率 │ 3.56│ 1.22│ 4.17│ 3.65│ 2.33│ 1.39│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【5.成长能力指标】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 14.45│ 10.17│ 11.66│ 19.69│ -3.90│ 13.92│
│营业利润增长率 │ 72.17│ 19.49│ -16.78│ 63.94│ -38.37│ -14.63│
│净利润增长率 │ 76.51│ 25.86│ -18.65│ 52.15│ -35.58│ -12.25│
│净资产增长率 │ 5.77│ 8.73│ 2.02│ 7.10│ 5.82│ 12.10│
│总资产增长率 │ 4.94│ 17.39│ 4.11│ 13.72│ 10.96│ 10.14│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│成长能力指标(%) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业收入增长率 │ 14.45│ 12.34│ 10.17│ 9.16│ 8.22│ 10.54│
│营业利润增长率 │ 72.17│ -7.59│ 19.49│ 18.12│ 6.44│ 58.21│
│净利润增长率 │ 76.51│ 3.11│ 25.86│ 12.28│ 0.18│ 49.35│
│净资产增长率 │ 5.77│ 2.22│ 8.73│ 7.63│ 3.81│ 2.35│
│总资产增长率 │ 4.94│ 0.29│ 17.39│ 14.28│ 8.27│ 1.65│
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【6.指标变动说明】
截止日期:2026-06-30
┌──────┬────────┬──────┬────────┬──────┐
│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │--- │ 132723.20│ 156589.67│ -15.24│
│应收款项 │--- │ 296753.69│ 282707.33│ 4.97│
│合同资产 │--- │ 894.12│ 894.12│ 0.00│
│存货 │--- │ 175138.33│ 168581.37│ 3.89│
│投资性房地产│--- │ 25.63│ 31.56│ -18.77│
│长期股权投资│--- │ 14875.90│ 14875.90│ 0.00│
│固定资产 │--- │ 110265.96│ 117341.47│ -6.03│
│在建工程 │--- │ 6322.41│ 2597.66│ 143.39│
│使用权资产 │--- │ 2000.16│ 2041.41│ -2.02│
│短期借款 │本报告期信用证贴│ 24737.33│ 35838.64│ -30.98│
│ │现融资额减少 │ │ │ │
│合同负债 │--- │ 10338.56│ 7720.40│ 33.91│
│长期借款 │本报告期并购贷款│ 53391.60│ 9500.00│ 462.02│
│ │及中期贷款增加 │ │ │ │
│其他非流动金│报告期末公司投资│ 50513.23│ 17648.42│ 186.22│
│融资产 │的浙江曦望公允价│ │ │ │
│ │值变动 │ │ │ │
│其他应收款 │报告期子公司处置│ 12070.85│ 7733.88│ 56.08│
│ │资产形成债权增加│ │ │ │
│一年内到期的│本报告期一年内到│ 620.40│ 18021.12│ -96.56│
│非流动负债 │期的长期借款偿还│ │ │ │
│ │完毕 │ │ │ │
│营业收入 │--- │ 395623.23│ 345683.71│ 14.45│
│营业成本 │--- │ 333611.97│ 286975.28│ 16.25│
│销售费用 │--- │ 9283.20│ 8288.19│ 12.01│
│管理费用 │--- │ 9777.05│ 9182.62│ 6.47│
│财务费用 │本报告期人民币升│ 1974.13│ 1004.83│ 96.46│
│ │值汇兑损失增加 │ │ │ │
│所得税费用 │本报告期金融资产│ 3913.34│ 2637.13│ 48.39│
│ │公允价值变动收益│ │ │ │
│ │产生的递延所得税│ │ │ │
│ │金额较大 │ │ │ │
│研发投入 │--- │ 24970.31│ 24200.24│ 3.18│
│经营活动产生│--- │ -13240.36│ -13051.97│ -1.44│
│的现金流量净│ │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│投资活动产生│报告期末支付洛阳│ -27540.26│ -21370.08│ -28.87│
│的现金流量净│联创部分股权转让│ │ │ │
│额 │款 │ │ │ │
│筹资活动产生│本报告期信用证贴│ 15003.74│ 23105.46│ -35.06│
│的现金流量净│现融资净额减少 │ │ │ │
│额 │ │ │ │ │
│现金及现金等│--- │ -26162.61│ -11207.72│ -133.43│
│价物净增加额│ │ │ │ │
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截止日期:2026-03-31
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│变动科目 │变动原因 │本期数值(万)│ 上期/期初数(万)│ 变动幅度(%)│
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│货币资金 │报告期末银行存款│ 128919.88│ 156589.67│ -17.67│
│ │减少 │ │ │ │
│预付款项 │报告期末采购预付│ 22822.50│ 20044.44│ 13.86│
│ │款增加 │ │ │ │
│其他应收款 │报告期末投标保证│ 8941.52│ 7733.88│ 15.61│
│ │金增加 │ │ │ │
│一年内到期的│报告期末一年内到│ 1101.70│ 1996.13│ -44.81│
│非流动资产 │期的定期存款减少│ │ │ │
│其他流动资产│报告期末待抵扣进│ 7639.46│ 12606.37│ -39.40│
│ │项税及定期存款减│ │ │ │
│ │少 │ │ │ │
│长期应收款 │报告期按协议约定│ 433.88│ 626.92│ -30.79│
│ │收到长期应收款 │ │ │ │
│其他非流动金│报告期公司投资的│ 29654.04│ 17648.42│ 68.03│
│融资产 │金融资产公允价值│ │ │ │
│ │变动 │ │ │ │
│递延所得税负│报告期金融资产公│ 4680.38│ 3593.74│ 30.24│
│债 │允价值变动形成的│ │ │ │
│ │应纳税暂时性差异│ │ │ │
│ │金额较大 │ │ │ │
│财务费用 │报告期汇兑损失及│ 1010.17│ 120.11│ 741.02│
│ │银行贷款利息增加│ │ │ │
│其他收益 │报告期增值税进项│ 1125.93│ 2050.82│ -45.10│
│ │税加计抵减金额减│ │ │ │
│ │少 │ │ │ │
│投资收益 │去年同期子公司完│ -197.58│ 8399.20│ -102.35│
│ │成国联民生股票过│ │ │ │
│ │户手续，取得民生│ │ │ │
│ │证券股权转让收益│ │ │ │
│ │金额较大 │ │ │ │
│公允价值变动│报告期公司持有的│ 7952.47│ -1271.09│ 725.64│
│收益 │国联民生股票价格│ │ │ │
│ │波动及金融资产公│ │ │ │
│ │允价值变动综合影│ │ │ │
│ │响 │ │ │ │
│信用减值损失│报告期计提的应收│ -1129.21│ -2520.37│ 55.20│
│ │款项坏账准备较上│ │ │ │
│ │年同期减少 │ │ │ │
│所得税费用 │去年同期子公司投│ 1585.02│ 3021.13│ -47.54│
│ │资收益产生的递延│ │ │ │
│ │所得税负债金额较│ │ │ │
│ │大 │ │ │ │
│筹资活动产生│去年同期子公司间│ -923.64│ -9691.02│ 90.47│
│的现金流量净│开具的信用证到期│ │ │ │
│额 │兑付金额较大 │ │ │ │
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【7.资产负债表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 132723.20│ 156589.67│ 118284.34│ 75952.82│ 58240.87│ 47785.29│
│存货 │ 175138.33│ 168581.37│ 153405.21│ 127226.99│ 115878.18│ 118678.80│
│应收票据及应收账款 │ 325509.70│ 314205.06│ 276605.36│ 287704.21│ 226566.54│ 188012.37│
│合同资产 │ 894.12│ 894.12│ 1848.67│ 2236.35│ ---│ ---│
│预付款项 │ 22907.20│ 20044.44│ 8579.31│ 13255.38│ 15617.35│ 24762.28│
│其他应收款 │ 12070.85│ 7733.88│ 7382.92│ 8021.75│ 6373.65│ 21014.93│
│流动资产合计 │ 837729.06│ 829323.84│ 692849.82│ 667673.49│ 562984.10│ 502289.74│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 14875.90│ 14875.90│ 21964.58│ 8627.38│ 8582.77│ 8515.57│
│固定资产净额 │ 110265.96│ 117341.47│ 104159.17│ 109590.21│ 96789.54│ 89867.86│
│在建工程 │ 6322.41│ 2597.66│ 9170.55│ 1017.26│ 16831.80│ 5942.52│
│无形资产 │ 56627.65│ 57472.25│ 51816.95│ 53269.90│ 54782.21│ 49140.74│
│商誉 │ 992.37│ 992.37│ 712.30│ 712.30│ 712.30│ ---│
│非流动资产合计 │ 272040.95│ 228171.59│ 207988.35│ 194062.84│ 194709.85│ 180565.22│
│资产总计 │ 1109770.01│ 1057495.43│ 900838.17│ 861736.33│ 757693.95│ 682854.96│
│应付票据及应付账款 │ 336697.47│ 341081.00│ 260415.45│ 250596.93│ 216976.93│ 178313.63│
│预收款项 │ 44.20│ 380.77│ ---│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 10338.56│ 7720.40│ 4932.80│ 5942.93│ 3995.30│ 5638.44│
│流动负债 │ 411726.83│ 440885.46│ 335708.01│ 322668.16│ 253201.51│ 214023.58│
│长期借款 │ 53391.60│ 9500.00│ 12750.00│ ---│ ---│ ---│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 66837.31│ 18749.05│ 19101.15│ 6504.68│ 7021.50│ 6116.32│
│负债合计 │ 478564.14│ 459634.51│ 354809.16│ 329172.84│ 260223.00│ 220139.90│
│实收资本 │ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│
│资本公积金 │ 99148.03│ 99148.03│ 97910.47│ 100228.62│ 100228.62│ 99133.68│
│盈余公积 │ 26234.40│ 26234.40│ 23876.01│ 23368.91│ 22567.46│ 21684.50│
│未分配利润 │ 372480.20│ 338226.94│ 304333.36│ 280580.27│ 246435.15│ 221692.78│
│少数股东权益 │ 14969.96│ 15246.74│ 10174.65│ 9194.20│ 8820.25│ 957.42│
│归属母公司权益 │ 616235.91│ 582614.17│ 535854.35│ 523369.29│ 488650.70│ 461757.64│
│股东权益合计 │ 631205.87│ 597860.92│ 546029.00│ 532563.49│ 497470.95│ 462715.06│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│资产负债指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│货币资金 │ 132723.20│ 128919.88│ 156589.67│ 103079.22│ 103800.14│ 72202.75│
│存货 │ 175138.33│ 170851.63│ 168581.37│ 162265.96│ 155451.91│ 140666.00│
│应收票据及应收账款 │ 325509.70│ 338285.71│ 314205.06│ 333457.86│ 322202.58│ 329626.63│
│合同资产 │ 894.12│ 894.12│ 894.12│ 1848.67│ 1848.67│ 1848.67│
│预付款项 │ 22907.20│ 22822.50│ 20044.44│ 25466.37│ 15873.48│ 12430.97│
│其他应收款 │ 12070.85│ 8941.52│ 7733.88│ 9668.71│ 9428.97│ 13739.08│
│流动资产合计 │ 837729.06│ 823055.35│ 829323.84│ 814307.45│ 758335.33│ 702639.13│
│可出售金融资产 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│长期股权投资 │ 14875.90│ 14875.90│ 14875.90│ 15022.81│ 15022.81│ 21964.58│
│固定资产净额 │ 110265.96│ 114683.34│ 117341.47│ 115367.25│ 117651.23│ 109383.13│
│在建工程 │ 6322.41│ 2967.06│ 2597.66│ 4811.96│ 3964.52│ 4805.54│
│无形资产 │ 56627.65│ 57044.16│ 57472.25│ 58113.66│ 58543.62│ 52328.73│
│商誉 │ 992.37│ 992.37│ 992.37│ 1063.46│ 1063.46│ 712.30│
│非流动资产合计 │ 272040.95│ 237488.20│ 228171.59│ 215146.76│ 216973.51│ 213081.43│
│资产总计 │ 1109770.01│ 1060543.55│ 1057495.43│ 1029454.20│ 975308.84│ 915720.56│
│应付票据及应付账款 │ 336697.47│ 330726.26│ 341081.00│ 323236.66│ 283485.91│ 267254.49│
│预收款项 │ 44.20│ 380.77│ 380.77│ ---│ ---│ ---│
│合同负债 │ 10338.56│ 7923.26│ 7720.40│ 3982.93│ 4992.85│ 5482.50│
│流动负债 │ 411726.83│ 429556.69│ 440885.46│ 409661.55│ 376204.80│ 336217.78│
│长期借款 │ 53391.60│ 9500.00│ 9500.00│ 17800.00│ 19000.00│ 12000.00│
│长期应付款 │ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│ ---│
│非流动负债 │ 66837.31│ 20296.45│ 18749.05│ 28301.75│ 28473.61│ 20895.80│
│负债合计 │ 478564.14│ 449853.13│ 459634.51│ 437963.30│ 404678.41│ 357113.58│
│实收资本 │ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│ 119049.08│
│资本公积金 │ 99148.03│ 99148.03│ 99148.03│ 99057.41│ 97910.47│ 97910.47│
│盈余公积 │ 26234.40│ 26234.40│ 26234.40│ 23876.01│ 23876.01│ 23876.01│
│未分配利润 │ 372480.20│ 351267.69│ 338226.94│ 335273.94│ 326099.29│ 316980.89│
│少数股东权益 │ 14969.96│ 15142.77│ 15246.74│ 14751.83│ 14336.71│ 10162.54│
│归属母公司权益 │ 616235.91│ 595547.65│ 582614.17│ 576739.07│ 556293.72│ 548444.45│
│股东权益合计 │ 631205.87│ 610690.42│ 597860.92│ 591490.90│ 570630.43│ 558606.98│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【8.利润表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 395623.23│ 697029.29│ 632660.31│ 564867.93│ 471936.11│ 491074.99│
│营业总成本 │ 381548.82│ 667052.25│ 599943.32│ 514624.42│ 441167.08│ 443280.94│
│营业税金及附加 │ 1932.15│ 4062.57│ 3570.40│ 3877.45│ 3518.20│ 3430.40│
│销售费用 │ 9283.20│ 14766.32│ 11468.97│ 9182.18│ 6743.86│ 4806.64│
│财务费用 │ 1974.13│ 1577.82│ -484.09│ 119.85│ -1458.50│ 713.69│
│管理费用 │ 9777.05│ 21697.35│ 19338.37│ 19776.17│ 16430.99│ 15247.55│
│资产减值损失 │ 90.49│ -2797.05│ -2076.97│ -3432.51│ -2525.39│ -2999.79│
│公允价值变动净收益 │ 27690.07│ 4756.09│ 205.33│ 364.42│ 394.93│ 18.53│
│投资收益 │ 57.18│ 11140.86│ -3131.20│ -483.23│ -152.45│ 858.38│
│营业利润 │ 42346.35│ 45054.72│ 37706.87│ 45050.21│ 27480.16│ 44586.17│
│营业外收入 │ 275.99│ 81.19│ 116.51│ 79.29│ 1673.01│ 47.04│
│营业外支出 │ 146.87│ 398.49│ 377.87│ 97.05│ 184.93│ 885.85│
│利润总额 │ 42475.46│ 44737.43│ 37445.51│ 45032.44│ 28968.24│ 43747.36│
│所得税 │ 3913.34│ 3911.03│ 4193.18│ 5325.35│ 2868.16│ 3819.92│
│净利润 │ 38562.12│ 40826.40│ 33252.33│ 39707.09│ 26100.08│ 39927.44│
│归属母公司净利润 │ 38419.98│ 40097.39│ 31859.01│ 38992.34│ 25625.34│ 39776.17│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│利润表指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│营业总收入 │ 395623.23│ 187530.43│ 697029.29│ 544552.19│ 345683.71│ 166935.36│
│营业总成本 │ 381548.82│ 181046.46│ 667052.25│ 521891.15│ 331624.86│ 158164.95│
│营业税金及附加 │ 1932.15│ 765.61│ 4062.57│ 3045.37│ 1973.70│ 860.17│
│销售费用 │ 9283.20│ 4543.57│ 14766.32│ 13305.35│ 8288.19│ 4137.46│
│财务费用 │ 1974.13│ 1010.17│ 1577.82│ 1987.36│ 1004.83│ 120.11│
│管理费用 │ 9777.05│ 4833.37│ 21697.35│ 14860.37│ 9182.62│ 3848.37│
│资产减值损失 │ 90.49│ 106.14│ -2797.05│ 1225.87│ 1227.25│ ---│
│公允价值变动净收益 │ 27690.07│ 7952.47│ 4756.09│ 5529.91│ 832.93│ -1271.09│
│投资收益 │ 57.18│ -197.58│ 11140.86│ 9713.94│ 8857.52│ 8399.20│
│营业利润 │ 42346.35│ 14384.00│ 45054.72│ 39707.01│ 24595.41│ 15565.38│
│营业外收入 │ 275.99│ 224.17│ 81.19│ 217.66│ 20.12│ 116.43│
│营业外支出 │ 146.87│ 82.17│ 398.49│ 576.59│ 101.75│ 25.26│
│利润总额 │ 42475.46│ 14526.00│ 44737.43│ 39348.08│ 24513.78│ 15656.54│
│所得税 │ 3913.34│ 1585.02│ 3911.03│ 4157.86│ 2637.13│ 3021.13│
│净利润 │ 38562.12│ 12940.98│ 40826.40│ 35190.22│ 21876.65│ 12635.41│
│归属母公司净利润 │ 38419.98│ 13040.76│ 40097.39│ 34786.01│ 21765.93│ 12647.53│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
【9.现金流量表摘要】
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2025-12-31│ 2024-12-31│ 2023-12-31│ 2022-12-31│ 2021-12-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 420979.15│ 757638.68│ 697072.40│ 491024.67│ 399733.22│ 294366.66│
│经营活动现金流出 │ 434219.52│ 744751.04│ 681187.50│ 507041.26│ 355654.97│ 296075.35│
│经营活动现金流量净额│ -13240.36│ 12887.64│ 15884.90│ -16016.59│ 44078.25│ -1708.69│
│投资活动现金流入 │ 184014.30│ 316002.96│ 202887.99│ 189061.11│ 230606.02│ 197671.05│
│投资活动现金流出 │ 211554.55│ 341982.57│ 197950.97│ 180938.78│ 259250.54│ 194150.79│
│投资活动现金流量净额│ -27540.26│ -25979.61│ 4937.02│ 8122.33│ -28644.52│ 3520.27│
│筹资活动现金流入 │ 57570.58│ 87958.56│ 67447.55│ 45063.33│ 10800.00│ 29249.16│
│筹资活动现金流出 │ 42566.84│ 54710.20│ 54736.94│ 32478.46│ 20043.56│ 25790.72│
│筹资活动现金流量净额│ 15003.74│ 33248.36│ 12710.62│ 12584.88│ -9243.56│ 3458.44│
│汇率变动对现金的影响│ -385.73│ -12.58│ 247.94│ 134.62│ -15.42│ -204.87│
│现金及等价物净增加额│ -26162.61│ 20143.80│ 33780.47│ 4825.24│ 6174.75│ 5065.14│
└──────────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┴──────┘
┌──────────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┬──────┐
│现金流量指标(万元) │ 2026-06-30│ 2026-03-31│ 2025-12-31│ 2025-09-30│ 2025-06-30│ 2025-03-31│
├──────────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┼──────┤
│经营活动现金流入 │ 420979.15│ 196420.14│ 757638.68│ 584602.92│ 344361.50│ 159737.98│
│经营活动现金流出 │ 434219.52│ 217728.08│ 744751.04│ 591458.21│ 357413.47│ 177866.92│
│经营活动现金流量净额│ -13240.36│ -21307.94│ 12887.64│ -6855.29│ -13051.97│ -18128.94│
│投资活动现金流入 │ 184014.30│ 97187.23│ 316002.96│ 211785.09│ 133405.97│ 57647.06│
│投资活动现金流出 │ 211554.55│ 102488.36│ 341982.57│ 248726.62│ 154776.05│ 65016.45│
│投资活动现金流量净额│ -27540.26│ -5301.13│ -25979.61│ -36941.54│ -21370.08│ -7369.39│
│筹资活动现金流入 │ 57570.58│ ---│ 87958.56│ 66106.39│ 45934.80│ ---│
│筹资活动现金流出 │ 42566.84│ 923.64│ 54710.20│ 46342.41│ 22829.34│ 9691.02│
│筹资活动现金流量净额│ 15003.74│ -923.64│ 33248.36│ 19763.98│ 23105.46│ -9691.02│
│汇率变动对现金的影响│ -385.73│ 111.83│ -12.58│ 84.60│ 108.87│ 71.69│
│现金及等价物净增加额│ -26162.61│ -27420.88│ 20143.80│ -23948.25│ -11207.72│ -35117.66│
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【10.环比分析】
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│2025年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
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│一季报 │ 166935.36│ 23.95│ 12647.53│ 31.54│
│二季报 │ 178748.35│ 25.64│ 9118.40│ 22.74│
│三季报 │ 198868.48│ 28.53│ 13020.08│ 32.47│
│四季报 │ 152477.10│ 21.88│ 5311.38│ 13.25│
└──────┴───────┴───────┴───────┴───────┘
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│2024年度 │主营收入(万元)│ 占年度比重(%)│ 净利润(万元)│ 占年度比重(%)│
├──────┼───────┼───────┼───────┼───────┤
│一季报 │ 149261.30│ 23.59│ 8238.06│ 25.86│
│二季报 │ 167451.30│ 26.47│ 13051.69│ 40.97│
│三季报 │ 182143.39│ 28.79│ 9691.55│ 30.42│
│四季报 │ 133804.32│ 21.15│ 877.71│ 2.75│
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